Pixabay CC0 Public Domain. Tecnología: el reto de los asesores financieros para mejorar sus servicios
Cada vez son más los asesores financieros que implementan soluciones tecnológicas para hacer más eficiente su trabajo y su relación con los inversores. Sin embargo, según la última investigación realizada por Cerulli Associates, la tecnología aún tiene mucho recorrido entre estos profesionales.
El informe U.S. Advisor Metrics 2019: Ushering in a Digital Transformation, que se basa en 44.055 prácticas de asesoramiento que representan 8 billones de dólares (trillion en inglés) de activos (el 40% de los activos gestionados por asesores), señala que el uso que hacen de la tecnología no es generalizada, sino más bien media. “Estas prácticas no utilizan la tecnología de manera extensiva y podrían ser mejor atendidas por los socios estratégicos”, concluye el estudio.
A fin de medir el uso de la tecnología en todo el mercado de asesoramiento financiero, Cerulli Associates evaluó los pilares tecnológicos de los asesores y clasificó sus prácticas en tres segmentos: “usuarios ligeros”, “usuarios medios” y “usuarios pesados”. Las empresas que se encuentran en la categoría intermedia incorporan herramientas tecnológicas para la planificación financiera y la investigación de inversiones, además de CRM y un portal de clientes, pero utilizan una tecnología mínima más allá de eso. Comparativamente, los “usuarios pesados” aprovechan una gama más amplia de tecnología digitalizando, por ejemplo, casi todos los aspectos que tienen que ver con sus operaciones, por lo que usan la tecnología para gestión documental, para la firma electrónica o la comercialización o prospección.
«La tecnología tiene el poder de transformar una práctica mejorando la experiencia del cliente y aumentando la productividad general. Sin embargo, muchos asesores no pueden aprovechar todo el potencial de la tecnología que tienen a su alcance por los desafíos que implica su implantación. Incluso, las firmas de asesoramiento más grandes consideran que no están aprovechando plenamente la tecnología”, destaca Marina Shtyrkov, analista de investigación de Cerulli Associates.
De hecho, según los datos que aporta este informe, los principales factores que limitan el uso de la tecnología son: para el 68% el tiempo que requiere aprender e implementarla, para el 52% los recursos y la falta de preparación para que el agente la use, para el 54% la falta de personal de apoyo, y para el 50% la gestión de la seguridad de los datos y los riesgos que plantea.
La consultora señala que para los asesores independientes el tema tecnológico se ha convertido en un arma de doble filo por lo complicado que es elegir el proveedor más apropiado. En su opinión, cada vez existen más opciones y es necesario examinarlas bien, integrarlas correctamente y luego mantenerlas. “Para los asesores independientes, es una cuestión de coste vs retorno, respecto a la inversión que hacen en tecnología. Es mucho más probable que los asesores independientes o agentes vean lo vean como un cose y desafío”, matiza Shtyrkov.
Si miramos la otra cara de la moneda, está situación se ha convertido en una oportunidad para buscar socios tecnológicos estratégicos, que permitan abordar aquellas lagunas donde los asesores financieros, independientes o no, no llegan. El documento de Cerulli Associates anima a que se estudien este tipo de colaboraciones. “Hay una oportunidad en aquellos asesores más jóvenes para adoptar mayores desarrollos tecnológicos y conseguir que la labor del asesor sea más eficiente”, concluye el estudio.
La semana que transcurre será una de las más importantes del verano boreal tanto para los mercados como para la economía estadounidense. Las empresas de tecnología, entre ellas Amazon, Apple y Facebook, reportarán ganancias, mientras los senadores republicanos presentarán sus propuestas de estímulo para encarar la recuperación económica.
Además, la Fed se reunirá la primera semana de agosto para evaluar qué medidas aplicar.
Por otra parte, se esperan para este jueves los resultados del PIB del segundo trimestre con las consecuencias de los cierres a raíz de la pandemia, dice un informe presentado por CNBC.
En cuanto al mercado, los resultados de los gigantes de tecnología tendrán una influencia directa en el Nasdaq, lo que “podría ser la mayor prueba hasta la fecha”.
En la misma línea, el miércoles los inversores también estarán atentos a la comparecencia de los CEOs de las principales empresas de tecnología ante el Subcomité Antimonopolio del Poder Judicial en la Cámara de Representantes.
Jeff Bezos, de Amazon; Tim Cook, de Apple; Sundar Pichai, de Alphabet y Mark Zuckerberg, de Facebook fueron convocados para la audiencia que explorará el dominio del mercado de sus compañías.
Se espera que las ganancias de las compañías del índice S&P 500 disminuyan en un 40,3% para el segundo trimestre, según los resultados que ya han informado y estimaciones, según el I / B / E / S de Refinifiv, mientras se espera que las tecnológicas solo reduzcan su ganancia en 4,4% en promedio.
El Nasdaq, que se había recuperado a niveles récord en los últimos meses, terminó a la baja por segunda semana consecutiva (-0,9%).
Sin embargo ha subido un 15.5% en lo que va del año.
El Dow Jones y el S&P 500 tuvieron un repunte en las últimas semanas, el S&P 500 terminó la semana en 3.215, luego de una disminución del 0.3%, su primera semana negativa en cuatro.
A la espera por los resultados de las tecnológicas se suman los productos farmacéuticos Merck, Pfizer y Eli Lilly, y productos de consumo masivo como Starbucks, McDonald’s y Procter & Gamble también expondrán sus resultados.
Además, las petroleras Big oil, Exxon Mobil y Chevron informarán el viernes.
El jueves estará colmado de expectativa por los números macroeconómicos cuando el gobierno dé a conocer la primera lectura oficial del producto interno bruto del segundo trimestre.
“Los economistas esperan una contracción de alrededor del 35% en el segundo trimestre, seguido de un repunte en el tercer trimestre”, dice la nota del CNBC.
Sin embargo, ese potencial repunte podría verse directamente afectado por la cantidad de estímulo que el Congreso le da a la economía y cuánto el coronavirus continúa afectando a las empresas y la actividad económica.
El pago semanal de 600 dólares a unos 30 millones de estadounidenses desempleados expirará el viernes 31 y las perspectivas de que el Congreso tenga un plan antes son pesimistas.
Las perspectivas sobre el nuevo paquete del Congreso oscila entre 1.000 y 2.000 millones de dólares, mientras la Cámara de Representantes tiene un plan propio de 3.000 millones.
De todas maneras, es difícil que cualquiera de los planes pueda aprobarse antes del 31 de julio por lo que se espera que el plan vigente pueda extenderse por un mes más.
En cuanto a la Fed, discutirá su propio estímulo y los expertos esperan que se trate de nuevas tácticas para mantener bajas las tasas de interés.
Una de las propuestas podría ser una política de orientación hacia adelante, donde la Fed dirigiría las expectativas del mercado de manera más explícita, pero también está la posibilidad de que la autoridad monetaria use compras del tesoro para controlar tasas de interés específicas.
Más de la mitad de los ciudadanos de EE.UU. se vieron perjudicados económicamente por la crisis del COVID-19, lo que generó cambios en sus perspectivas de ahorro y planes financieros domésticos, según la Modern Wealth Survey 2020 de Charles Schwab.
Un 57% de los estadounidenses dice que ellos o un familiar cercano ha sido afectado económicamente por la pandemia, según la encuesta que mide perspectivas sobre ahorro, gasto, inversión y riqueza.
Mientras el 36% de los estadounidenses dice que es más probable que tenga ahorros para cubrir los gastos de emergencia, el 40% dice que es más probable que ahorre más en general en comparación al escenario previo al brote de la pandemia en los Estados Unidos.
Si bien un 30% declaró cierta inquietud sobre la inversión, un 19% aseguró que es más probable que invierta en el mercado de valores.
Por otra parte, la crisis generada por la pandemia ha repercutido con las esperanzas de los estadounidenses para alcanzar sus objetivos financieros.
Tan solo una cuarta parte se siente muy segura de alcanzar sus objetivos financieros, en comparación al tercio que contestó en enero de 2020.
El COVID-19 recalibró las aspiraciones financieras de los estadounidenses que han comenzado a pensar diferente sobre el valor de su dinero y su nivel de comodidad está cambiando.
En la última edición de junio, al ser preguntados sobre el importe que consideraban para estar financieramente cómodos, la mayoría de los encuestados contestaron unos 655.000 dólares para su patrimonio neto contra los 934.000 que habían contestado en enero.
La Encuesta se compone con datos recopilados entre 1.000 encuestados realizada en enero de 2020, antes del brote de COVID-19 en EE.UU., y la etapa comparativa nuevamente en junio de 2020.
Después de la aprobación en las dos cámaras del Congreso la semana pasada y descartado un veto presidencial, se acelera el retiro del 10% de los fondos chilenos, por una sola vez y en razón del coronavirus. La ley será publicada en breve en el diario oficial y a partir del jueves empezará la operación organizativa que pondrá a prueba a las AFPs.
Según una encuesta de la firma Cadem realizada el pasado domingo, el 92% de los interrogados aprueba el cambio de la normativa y el 86% declaró que sacará los fondos desde las AFPs.
En una entrevista de televisión, el presidente de la Asociación de AFP de Chile, Fernando Larraín, reconoció que a partir del jueves los fondos de pensión se enfrentan a una tarea titánica que “va a requerir que en 30 días haya probablemente más de 22 millones de transacciones, algo que nunca hemos visto en Chile”.
Las AFPs han empezado a mandar información a sus afiliados con informaciones básicas. La mayoría de las solicitudes se podrán hacer online desde las páginas web de los diferentes fondos de pensión.
Según la Superintendencia de Pensiones las AFPs tendrían que entregar unos 20.000 millones de dólares en caso de que todas las personas afiliadas retiren el máximo autorizado en el proyecto actual.
De los 164.069.831 millones de pesos (más de 200.000 millones de dólares) que administran las AFP a junio, un 5,3% está invertido en acciones locales, un 48,7% en bonos nacionales, y un 45% está en el extranjero.
Analizando la situación por cada AFP, un estudio de Ciedess muestra que Planvital es la que tendría que liquidar el mayor porcentaje del total de su cartera, ya que en caso de que todos retiren el máximo posible de sus fondos, se quedaría con el 75,1% de los recursos que tiene actualmente. En el caso de UNO es el 76,6%, y le sigue Modelo con el 79,3%. Luego se ubica Provida con el 87,4%, luego Capital con el 89,7%, Habitat con 90,7%, y Cuprum con 93%.
UBS dejará de ofrecer servicios de gestión de wealth managment a través de su banco privado en EE.UU. a finales de este año con motivo de una nueva organización para reducir costos.
La compañía de origen suizo, cuya sección global de wealth management maneja unos 2.800 billones de dólares, cambiará a sus clientes y personal hacia otras unidades, informó el portal Financial Planning. Durante los últimos meses buena parte de los banqueros que trabajaban en el banco UBS AG han ido pasando a UBS Financial Services, el broker dealer de la firma.
En un memorando el mes pasado, los ejecutivos de UBS explicaron el cambio a los empleados como un esfuerzo para simplificar las operaciones, agrega el portal.
Además, a principios de este año recortó aproximadamente 500 empleos en la unidad global de wealth management y eliminó etapas del proceso administrativo para reducir gastos.
UBS cuenta con cerca de 6.400 asesores financieros en wealth management de América, que incluye personal en América Latina y Canadá, según el segundo informe de ganancias trimestrales de la compañía.
“Al ofrecer servicios integrales de gestión de patrimonio en EE.UU. a través de UBS Financial Services y UBS Bank, podemos proporcionar a todos nuestros clientes una experiencia superior en una sola plataforma, al tiempo que simplificamos la forma en que operamos «, dice el comunicado al que accedió Finacial Planning.
Los cambios se producen en un contexto de crisis económica mundial generada por el COVID-19.
La unidad para las Américas de UBS informó que las ganancias (antes de la liquidación de impuestos) cayeron de 135 millones de dólares a 227 para el segundo trimestre, reflejando las caídas en los administradores de riqueza rivales Morgan Stanley y Wells Fargo.
Los banqueros del grupo situados en EE.UU. brindan servicios a clientes dentro del mercado doméstico como también offshore y América Latina.
La nueva política de la empresa quedará vigente a partir del 1 de enero de 2021.
EFG International AG acordó reestructurar su propiedad para reducir sus operaciones locales en Chile y fusionarse con Fynsa, anunció el banco suizo en un comunicado.
Dos de los socios ejecutivos de EFG Chile, Gonzalo Ferrer y Benjamin Hughes, tomarán una mayor participación de control en el negocio, sujeto a la aprobación regulatoria.
“Esta reestructuración de la propiedad permitirá una mayor administración local y ampliará la gama de opciones estratégicas para un mayor crecimiento. En este contexto y para mejorar la plataforma y la oferta local, EFG Chile tiene la intención de establecer una alianza con el grupo financiero chileno Fynsa”, explica el comunicado de EFG.
«Por lo tanto, y también sujeto a la aprobación regulatoria, las operaciones de EFG Chile se fusionarán con Fynsa, creando una entidad de gestión de patrimonio local líder que se beneficiará de los 35 años de experiencia de Fynsa en el mercado local y el acceso existente a la red global de EFG”, añade la nota.
EFG continuará ofreciendo servicios institucionales, de family office y de clientes privados, principalmente de EFG Miami.
Foto cedidaJohn Levy, director de impacto de Franklin Real Asset Advisors. Franklin Templeton: “La inversión de impacto en infraestructuras sociales nos permite generar retornos al tiempo que beneficiamos a la comunidad”
La inversión de impacto ha llegado para quedarse. Este enfoque centrado en la búsqueda de rendimiento financiero al tiempo que se genera un efecto positivo en la sociedad ya había despertado el interés de inversores y gestoras y, ahora, con las consecuencias económicas de la pandemia, será “más importante que nunca”. Así lo ve el director de impacto de Franklin Real Asset Advisors, John Levy, que aplica esa mirada al sector de las infraestructuras sociales. En esta entrevista con Funds Society, destaca el atractivo de una estrategia “única por su enfoque en activos inmobiliarios con un valor inherente para sus comunidades”.
A su juicio, la inversión pública por sí sola no siempre es suficiente para satisfacer las necesidades de la sociedad, y por eso la inversión de impacto en infraestructuras sociales presenta oportunidades importantes en los mercados privados. En este sentido, además de invertir únicamente en activos que ofrecen servicios sociales a sus comunidades, el Franklin Templeton Social Infrastructure Fund busca ser atractivo a nivel de cuota de mercado y retornos para atraer incluso a aquellos inversores que no están interesados en la inversión de impacto.
La estrategia está alineada con los Objetivos de Desarrollo Sostenible de las Naciones Unidas y, en concreto, se centra en seis, incluyendo disponibilidad de agua y saneamiento (ODS 6), acceso a energía asequible y sostenible (ODS 7) y ciudades y comunidades sostenibles (ODS 11). Según Levy, miden cómo contribuyen a ellos a través de sus inversiones en hospitales, viviendas sociales, universidades, y residencias, entre otros.
Además, destaca que el fondo se basa en lo que denominan “la teoría del cambio”, una “herramienta muy importante”, ya que “el impacto puede significar cosas muy diferentes para cada persona”. Esta definición les permite ser “coherentes y transparentes” a la hora de mostrar el impacto real de los activos inmobiliarios en los que invierten.
Comunidad y medioambiente en el centro
La cartera del Franklin Templeton Social Infrastructure Fund cuenta con aproximadamente 270 millones de euros en 12 activos en Europa. Su proceso de inversión se centra en las dos áreas en las que, según Levy, se puede crear un mayor impacto. La primera de ellas es la comunidad: “Como estos activos buscan contribuir a la sociedad, sabemos que, asociándonos con sus operadores para mejorar su calidad, podemos servir mejor a las comunidades locales”, señala.
El segundo factor clave es el medioambiente y está relacionado, sobre todo, con las características físicas del real estate en sí mismo. “El sector inmobiliario es responsable de una enorme proporción de las emisiones de gases de efecto invernadero, por eso es fundamental que logremos que los edificios en los que invertimos sean más sostenibles y reducir así la huella ecológica”, apunta.
Pero, además de centrarse en que las construcciones sean más eficientes, Franklin Templeton va un paso más allá y analiza la manera en la que están siendo utilizadas. “A través del compromiso con los operadores de los edificios, tratamos de motivarlas para que reduzcan el consumo energético”, revela. De ahí que sea importante realizar inversiones a largo plazo que permitan establecer relaciones estables con los operadores.
Un cambio de dirección
Al consultarle si la pandemia ha cambiado el enfoque de su estrategia, Levy revela que todavía cuentan con “un flujo sólido de rentabilidad” a través de sus activos en el sector sanitario, el educativo o el residencial y hace hincapié en que mantienen su apoyo a los operadores de calidad. Sin embargo, admite que gran parte del valor que generan en la comunidad tiene que ver con “acercar a las personas”, algo complicado en tiempos de distanciamiento social. “Nos hemos centrado en la salud y la seguridad de nuestros inquilinos y comunidades, pero también seguimos comprometidos con las mejoras medioambientales”.
En su opinión, la coyuntura actual hace que la inversión sostenible y de impacto sea más necesaria que nunca. De hecho, durante la pandemia, ese tipo de estrategias han registrado entradas estables al tiempo que las tradicionales sufrían salidas. “Queremos ayudar a los buenos operadores y a las administraciones locales a liberar capital para que puedan invertirlo en otros proyectos. Hay muchas oportunidades”, sentencia.
Vall Banc incorpora a Sergi Martín como nuevo director del Área de Negocio para liderar el proceso de crecimiento del banco y seguir desarrollando su plan estratégico: la entidad busca convertirse en un referente de calidad en servicios de Wealth Management. El nombramiento está pendiente de que la Autoridad Financiera Andorrana (AFA) otorgue la correspondiente autorización.
Para Sergi Martín, «asumir este cargo en Vall Banc supone un reto que afronto con gran ilusión». El mismo Martín valora esta nueva etapa como «un proyecto motivador y diferencial en la plaza andorrana».
Sergi Martín es graduado en «Business Administration» y MBA por ESADE, cuenta con el título CAIA (Chartered Alternative Investments Analyst) y ha realizado cursos de especialización en Harvard. El directivo acumula, además, una amplia trayectoria profesional en la que ha tenido varias posiciones y responsabilidades en el sector financiero del país. Ha ocupado uno de los máximos cargos directivos en Crèdit Andorrà en el área de Asset Management y Mercados de Capital y en su última etapa, como asesor financiero independiente, cofundador de ALTM Capital Partners.
Así, Martí es un reconocido experto en el sector de la inversión financiera y planificación estratégica de productos y servicios.
Gerard Albá, responsable hasta ahora del Área de Negocio, después de casi cuatro años de gran dedicación e implicación con la entidad, deja el banco para dirigir otro proyecto personal. «El Consejo de Administración quiere agradecer sus años de esfuerzo y profesionalidad con los que ha contribuido de manera decisiva y exitosa a la consolidación del banco y quiere desearle éxito en su próximo proyecto», explica en un comunicado.
En este mismo sentido, el CEO de Vall Banc, José Luis Dorado, valora y agradece especialmente la tarea de Albá durante estos años «quien con su contribución profesional y dedicación personal ha sido un valor importante para alcanzar los niveles de crecimiento del banco». Por otra parte Dorado
se felicita de la incorporación de Sergi Martin quien «seguirá impulsando el plan de desarrollo estratégico de la entidad, en los próximos años, centrándose especialmente en el área de negocio» .
Vall Banc, S.A. es una entidad andorrana fundada en julio de 2015 comprometida con los principios firmes de servicio al cliente, independencia y transparencia. El banco ofrece soluciones integrales de inversión ad hoc mediante su servicio de Wealth Management así como productos, servicios y herramientas digitales orientados a facilitar la activitad bancaria habitual del cliente.
Pixabay CC0 Public DomainFoto: Jess Bailey . Foto: Jess Bailey
La edición de julio de la encuesta a 137 analistas de la gestora Fidelity International aboga por un periodo de desinflación en todo el mundo propiciado por un exceso de oferta. También apunta a una incipiente división entre el creciente optimismo de los analistas que cubren Europa, que está reabriendo gradualmente la economía ante el descenso de los casos, y los que cubren Norteamérica, que está viviendo un fuerte repunte de COVID-19 durante el último mes.
En promedio y en todo el mundo, algo más de un tercio de las 196 respuestas (los analistas que cubren más de un sector realizan la encuesta para cada uno de ellos) vaticinan un descenso de los costes de producción no laborales durante los próximos seis meses, frente al 18% que prevé un incremento.
Sin embargo, han aparecido señales de que los costes están encontrando un suelo en algunas áreas de la economía mundial; así, el 57% de los analistas de materiales espera un incremento de los costes no laborales. Por regiones, casi un tercio de los analistas chinos también lo espera.
Los analistas que aseguran que los costes salariales van a descender durante los próximos seis meses superan a los que esperan un incremento en una proporción de dos a uno, excepto en Europa, donde la cuarta parte de los analistas que pronostica un aumento de los salarios encuentra un porcentaje igual entre los que esperan un descenso. Sin embargo, los analistas esperan que la población mundial en edad de trabajar se reduzca tan solo un 4% durante el próximo medio año, lo que sugiere que podría haber un menor excedente en el mercado laboral de lo que se pensó inicialmente.
Existen divergencias sectoriales. Los costes en el sector energético están descendiendo, debido en parte a la falta de poder de fijación de precios de las empresas de servicios al sector energético, de acuerdo con un analista de renta fija del sector energético norteamericano, y el riesgo de inflación es reducido hasta comienzo del próximo año, como muy pronto.
Fijándonse en más detalle en el sector de los materiales, el esperado repunte de los costes “está vinculado principalmente a la recuperación del petróleo y al hecho de que la curva a futuro está inclinándose. Eso tiene especial transcendencia en el sector químico”, señaló un analista de materiales que trabaja en Europa.
El aumento de los precios del petróleo tira al alza de los precios de los productos petroquímicos, pero si estos costes crearán presiones en los márgenes (o si, por el contrario, se trasladarán al conjunto de la economía) depende del tipo de materia prima en cuestión, ya que los fabricantes de productos indiferenciados tienen menos poder de fijación de precios que los que ofrecen productos más especializados.
La tendencia va a continuar en el segundo semestre del año, cuando la liberación de la demanda contenida se combine con unos bajos niveles de existencias para crear “cierta presión en los mercados”, señaló este analista. El sector se divide en minería, productos químicos y acero, donde las perspectivas parecen peores.
Un analista del sector sanitario estadounidense indicó que “los datos de alta frecuencia apuntaban a brotes verdes de recuperación antes de que el repunte de casos en EE.UU. castigara la confianza”, mientras que un compañero que cubre empresas farmacéuticas señaló que “dado que la mayoría de las empresas supuso que el segundo trimestre sería el punto más bajo y que en el segundo semestre se vería una normalización, eso podría plantear un riesgo”.
Por el contrario, un analista de consumo discrecional de Europa, especializado en confección y productos de lujo, afirmó que sus empresas “están, en general, ligeramente sorprendidas, de forma positiva, por la recuperación de la demanda desde la reapertura”.
Ascenso desde un nivel bajo
A pesar de que el ánimo de los equipos directivos en el sector del consumo discrecional muestra algunas señales de optimismo (el 56% de los analistas habla de una mejora de la confianza este mes), la posible reactivación es una señal de recuperación gradual desde un nivel muy bajo. “Me gustaría advertir de que las fuertes mejorías que se observan en las tendencias parten de una base muy baja en el segundo trimestre de 2020”, apuntó un analista que cubre hoteles, restaurantes y juegos en Norteamérica, quien añadió: “Sigo esperando un lento retorno a los niveles anteriores a la pandemia que podría tardar varios años”.
En el sector energético, la confianza cuenta una historia similar: así, el 56% de los analistas ha observado una mejora en la confianza de los equipos directivos este mes. Sin embargo, el optimismo no es elevado en términos absolutos y el 78% de los analistas espera una caída interanual en el crecimiento de los ingresos hasta el final de 2020. Se observan ciertas dosis de perspectiva en algunas respuestas. “En lo que a EE.UU. se refiere -declaró un analista del sector energético-, hemos pasado de una situación desastrosa en general a otra simplemente bastante mala”.
Por último, el sector financiero es el único en donde el número de analistas que afirman que los indicadores adelantados son negativos supera al de positivos, lo cual ha sido una constante durante los últimos cuatro meses. El 57% de los analistas espera que los ingresos desciendan durante los próximos seis meses debido a “la expectativa de tasas de crecimiento más bajas a medio plazo, lo que podría ser un lastre para el mercado y las rentabilidades de las clases de activos para los inversores en todos los segmentos”, en palabras de un analista del sector financiero norteamericano.
La diversidad de la plantilla está convirtiéndose en algo prioritario
Más allá de las consecuencias económicas de la pandemia, han aparecido evidencias de cambios culturales en las empresas; así, la diversidad de las plantillas está colocándose en los primeros puestos de la lista de prioridades de Japón, Europa, EMEA/Latinoamérica y Norteamérica.
En Japón, el foco está poniéndose en la diversidad de sexos y la mayoría de los analistas refiere intentos de mejorar la paridad en las empresas. Entretanto, en Norteamérica alrededor de la mitad de los analistas comenta que se presta más atención a la diversidad étnica en un momento en el que los equipos directivos están digiriendo el impacto del movimiento Black Lives Matter.
Información importante:
El valor de las inversiones y las rentas derivadas de ellas pueden bajar o subir y el inversor puede recibir menos de lo que invirtió inicialmente. Las rentabilidades pasadas no son un indicador fiable de los resultados futuros. Este documento tiene una finalidad exclusivamente informativa y está destinado exclusivamente a la persona o entidad a la que ha sido suministrado. Este documento no constituye una distribución, una oferta o una invitación para contratar los servicios de gestión de inversiones de Fidelity, o una oferta para comprar o vender o una invitación a una oferta de compra o venta de valores o productos de inversión. Fidelity no garantiza que los contenidos de este documento sean apropiados para su uso en todos los lugares o que las transacciones o servicios comentados estén disponibles o sean apropiados para su venta o uso en todas las jurisdicciones o países o por parte de todos los inversores o contrapartes. Se informa a los inversores de que las opiniones expresadas pueden no estar actualizadas y pueden haber sido tenidas ya en cuenta por Fidelity. Son válidas únicamente en la fecha indicada y están sujetas a cambio sin previo aviso. Este documento ha sido elaborado por Fidelity International. No puede reproducirse o difundirse a ninguna otra persona sin permiso expreso de Fidelity.
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Foto cedida. Invirtiendo a través de carteras de convicción
El próximo miércoles 29 de julio a las 18 horas, URSUS-3 Capital celebra una nueva edición de sus encuentros financieros online.
En esta ocasión, Francisco Gimeno, responsable del equipo de ventas institucional de Morgan Stanley IM para Iberia, hablará de la importancia de la gestión activa para la creación de carteras de convicción.
«Los magníficos resultados de sus fondos de renta variable, en las últimas décadas y de nuevo, en los últimos trimestres hacen que deseemos saber más sobre qué compran y venden y cuándo lo hacen», expresan los organizadores.
Francisco Gimeno contará qué entiende Morgan Stanley IM por gestión activa, qué es el active share y los ratios que utilizan para crear carteras de convicción.
Por su parte, Javier Martín, socio de URSUS-3 Capital, ofrecerá su visión sobre los mercados financieros y las principales economías, los efectos del COVID-19 y la previsible evolución de los principales activos (bonos, acciones, socimis, volatilidad…), así como la parte del ciclo bursátil en que nos podríamos encontrar.
Los interesados podrán registrase a través del siguiente enlace.
Además, la conferencia será válida por una hora de formación EFPA tras la superación de un test.
