Union Bancaire Privée (UBP) ha anunciado la puesta en marcha del fondo UBAM – Biodiversity Restoration, una estrategia que, según explican, nace como una colaboración única entre los sectores financiero, corporativo y de conservación. El fondo se centrará en la biodiversidad, dado su potencial económico y relevancia.
Según destacan desde la entidad, el argumento comercial para invertir en biodiversidad es sólido. “La biodiversidad, la abundancia y variedad de la vida en la tierra representan una parte esencial del capital natural y está directa e indirectamente vinculada con otras formas de capital en nuestro sistema económico. Con un valor económico de 44 billones de dólares, la naturaleza representa más del 50% del PIB mundial. La naturaleza ofrece servicios tan valiosos como la polinización de cultivos, la purificación del agua, la protección contra inundaciones y el secuestro de carbono de los que dependen muchas actividades económicas. Si bien estos servicios se brindan de forma gratuita, su valor monetario estimado oscila entre 125 y 140 billones de dólares estadounidenses por año. Por tanto, los beneficios económicos que se esperan de la protección y restauración de la biodiversidad son importantes”, destacan desde UBP.
Con esta consideración sobre la biodiversidad, UBP ha lanzado el fondo UBAM – Biodiversity Restoration, que tiene como objetivo identificar e invertir en aquellas compañías proveedoras de soluciones que, a través de sus productos y cadenas de suministro, protegen y restauran las especies y los hábitats naturales del planeta. Esta cartera de capitalización global compuesta por entre 45 y 55 acciones invierte en siete verticales industriales, como la gestión sostenible de los recursos naturales, las ciudades verdes y la producción sostenible de alimentos. Según indican, en última instancia, el objetivo es crear una cartera positiva para la naturaleza.
La estrategia seguirá el mismo proceso de selección riguroso y enfoque de participación sistemática que UBP aplica a sus otros fondos de impacto, utilizando su herramienta de evaluación de impacto patentada, el IMAP (para intencionalidad, materialidad, adicionalidad y potencial), y su marco de participación de impacto (IEF). El fondo está cogestionado por Victoria Leggett, directora de inversiones de impacto, Charlie Anniss, gestor de cartera senior y Adrien Cambonie, gestor de fondos y analista de impacto.
Reconociendo el desafío que supone la inversión en la restauración de la biodiversidad, UBP se ha asociado con dos socios expertos en biodiversidad, la Cambridge Conservation Initiative (CCI), y la Peace Parks Foundation, e invertirá el 25% de la comisión de gestión del fondo directamente en la conservación del terreno y en habilidades académicas y de formulación de políticas líderes en el mundo. Según explican, esta asociación permite la creación de un banco de conocimiento excepcional que se puede utilizar para respaldar y orientar el compromiso medioambiental de las empresas participadas, además de generar rendimientos no financieros tangibles.
Para respaldar este enfoque compuesto por múltiples partes interesadas y ayudar a lograr el ambicioso objetivo de ofrecer una cartera positiva para la naturaleza, UBP ha creado un nuevo Comité de Biodiversidad a la estructura de supervisión del equipo de impacto. Presidido por Tony Juniper (presidente de Nature England y director ejecutivo de defensa y campañas de WWF-UK) y apoyado por miembros de nuestras dos ONG asociadas, este grupo proporcionará al equipo de inversión orientación estratégica y establecerá objetivos e indicadores de rendimiento claros en materia de biodiversidad. El Comité de Biodiversidad informará a la Junta Asesora de Impacto existente, presidida por Anne Rotman de Picciotto, y al Comité de Inversión de Impacto, presidida por Simon Pickard.
UBAM – Biodiversity Restoration es el tercer fondo lanzado en la plataforma de inversión de impacto de UBP. UBP inició su oferta de inversión de impacto en acciones cotizadas con el lanzamiento de UBAM – Positive Impact Equity en 2018, seguido de UBAM – Positive Impact Emerging Equity en 2020. En total, el equipo de inversión de impacto gestiona cerca de 1.400 millones de dólares. El fondo está actualmente registrado en Austria, Bélgica, Dinamarca, Finlandia, Francia, Alemania, Italia, Luxemburgo, Holanda, Noruega, Portugal, Singapur, España, Suecia, Suiza y el Reino Unido.
“Es el momento de ampliar el enfoque de ‘carbono neutral’ para incluir ‘naturaleza positiva’. El nivel de conciencia sobre la crisis de la biodiversidad es el mismo que teníamos sobre el cambio climático hace 5-10 años, y ahora hay un gran impulso detrás de él, incluida la «Década de la Restauración de Ecosistemas» de la ONU y la COP15 sobre biodiversidad. El cambio regulatorio asociado y el apoyo a la inversión de capital deberían impulsar el cambio en la oferta de oportunidades de inversión y, con ello, de rentabilidad para los inversores”, indica Victoria Leggett, directora de Inversión de Impacto en UBP y codirectora de esta nueva estrategia.
Por su parte, Nicolas Faller, Co-CEO Asset Management en UBP, añade: “UBP está convencida de que la colaboración entre las partes interesadas es la mayor oportunidad para superar los desafíos que plantea invertir en la restauración de la biodiversidad. Es por eso que estamos muy contentos de haber encontrado los socios adecuados para respaldar nuestro enfoque de inversión en este campo. Creemos que la triangulación de la experiencia que se hace posible a través de este fondo es un enfoque único e innovador y tiene el potencial de catalizar un cambio positivo a escala, al tiempo que genera importantes rendimientos financieros”.
Según destaca Colin Porteous, director de inversiones de la Peace Parks Foundation, “la biodiversidad afecta los recursos de todos, desde los alimentos y los materiales hasta el aire y el agua limpios. Para que la biodiversidad continúe proporcionando valor, los ecosistemas a gran escala deben estar en equilibrio y eso significa que las personas trabajen en armonía con la naturaleza. Eso es lo que hace la Peace Parks Foundation: trabajar con gobiernos, comunidades y socios experimentados como UBP para garantizar la protección y restauración de paisajes conectados”.
Por último, Mike Maunder, director ejecutivo de Cambridge Conservation Initiative (CCI), añade: “Estamos encantados de trabajar con UBP y explorar los desafíos de crear financiación pro-naturaleza. Esta combinación de un banco innovador, investigadores y conservacionistas prácticos tiene el potencial de lograr beneficios reales para la naturaleza y las empresas. Si queremos un futuro en el que prosperen los negocios, tenemos que reconstruir la naturaleza y revertir la trayectoria del daño que se ha estado acelerando durante el último siglo y, en particular, en los últimos cincuenta años. Necesitamos avanzar hacia una economía neutral en carbono, positiva para la naturaleza y equitativa”.
Por Alba Menéndez
Por Funds Society, Madrid