El 2021 ha sido el año de la consagración del mundo crypto y de las finanzas descentralizadas y con el paso de los meses ha crecido el reconocimiento institucional y las noticias que confirman el interés mundial por esta revolución, que ha desencadenado diferentes hitos que Emanuele Giusto Kantfish, autor del libro Crypto Jungla. El Low Cost Llega a las Finanzas, destaca. 

Bitcoin y Ether han superado el récord de valor, El Salvador ha sido el primer estado del mundo que ha declarado bitcoin como moneda de curso legal, bitcoin entró en el Nasdaq a través de la plataforma de intercambio Coinbase, la SEC estadounidense aprobó los primeros ETFs de bitcoin, también los bancos españoles han tenido luz verde para la comercialización de las cryptomonedas, el mercado crypto tocó los tres billones de dólares superando a Apple, bitcoin se ha puesto en la sexta posición de los asset más grandes del mercado mundial por delante de Tesla y Facebook, y más de 200 millones de personas han utilizado cryptomonedas en 2021.

Además, Europa se ha convertido en el cryptomercado más grande del mundo, España es la quinta cryptopotencia de Europa, el mercado DeFi, finanza descentralizada, ha tocado su máximo volumen total TVL (Total Value Locked) de 260 billones de dólares, y los NFT han superado los 16,3 mil millones de dólares en 2021. Estos son algunos de los momentos y datos más decisivos del año 2021.

Aún así, para Kantfish, el bitcoin y el mundo crypto en la opinión pública resulta todavía oscuro: “Se habla de especulación, volatilidad, los enormes riesgos y las historias de beneficios estratosféricos, pero en realidad, el mundo crypto es una gran oportunidad para reestructurar estratégicamente la sociedad para que sea más eficiente y, eventualmente, más justa”.

El gran éxito del mundo crypto proviene de algo muy concreto que está en la base de esta revolución social. Para entender a fondo el fenómeno es importante hacerse unas preguntas básicas como ¿por qué ha nacido bitcoin?, ¿por qué ha crecido exponencialmente la revolución fomentada por Ethereum?, ¿por qué está explotando el mundo NFT? o ¿por qué el DeFi es tan atractivo?

“Observando y analizando las dinámicas y los datos del fenómeno crypto, como corresponsal desde el corazón de la CryptoJungla, he podido entender desde cerca que la tecnología innovativa de bitcoin primero, la de Ethereum después y de todas las otras blockchain como Solana, Terra, Avalanche, BSC, han nacido para resolver problemas crónicos de nuestro actual sistema”, reconoce Kantfish.

Bitcoin ha nacido como un anticuerpo, no como un virus

El problema de la inflación y los efectos del poder gubernamental sobre la política monetaria han sido la semilla, pero la gran novedad ha sido la creación de un ecosistema donde es fácil intercambiar valor, multiplicarlo y permitir una redistribución capilar y global. El mundo crypto ha roto las fronteras para crear un mundo sin burocracia, sin necesidad de intermediarios y transparente; “y lo ha creado sin permiso, sin ayuda, sin financiación de los bancos o pública”, destaca el autor.

En el mundo actual, basado en la burocracia del trabajo, en la jerarquía, en la estructura piramidal donde la oligarquía, tanto en los estados como en las corporaciones, decide para todos, el mundo crypto ha implementado un sistema que promueve el prosperar de sistemas de decisión colectiva, rápidos y de inmediata eficacia. “Crypto representa un sistema estructuralmente democrático. Los códigos de bitcoin y de las blockchain descentralizadas son open source, de código abierto y la colaboración mundial, sin necesidad de coacción, de supervisión, ha creado y mantiene actualizado constantemente un sistema que crece exponencialmente y que sobre todo funciona más allá de todas las previsiones”, asegura Kantfish.

La revolución crypto

Muchos definen la revolución crypto como algo tan importante como la imprenta, la rueda o el mismo internet. Para el autor, “el pueblo crypto es el más heterogéneo culturalmente, global, sin identificaciones geográficas y sin fronteras que haya existido nunca. Una entidad económica que se convirtió en 2021 en la más grande del mundo, superando la corporación número uno, Apple, o estados como Reino Unido”.

El motivo de base, la semilla inicial del nacimiento del movimiento crypto ha sido resolver el problema de la inflación y del control gubernamental sobre la moneda. Lo que se desarrolló con los años fue un sistema que permite adaptar esta tecnología a todo tipo de proyectos. Así nació Ethereum con los smart contract y los NFT que se pueden considerar el núcleo de base del cambio de paradigma que marca nuestra época. Los NFT crean un nuevo sistema que permite dar valor a todo y ejecutar los contratos entre personas, para intercambiarlo, de forma rápida, automática, sin necesidad de la aprobación de un tercero, basado en transparencia absoluta donde todos los movimientos están registrados en la blockchain y son públicos. El sistema de esta forma permite aplicación en cada sector: público o privado, y en cada industria.

Kantfish analiza cómo se rige el sistema actual: “Ha creado un mundo productivista, se produce sin control como si esto fuera el fin último de la humanidad. Producir. A costa de todo, del ambiente, de la calidad de nuestra misma vida. A costa hasta de nuestra misma existencia como especie. Pandemias de depresión donde el Prozac y fluoxetina son las drogas más vendidas, obesidad, obesidad infantil, inflación, pérdida de poder adquisitivo, aumento de los bullshit jobs, trabajos inútiles. 5 millones de estadounidenses dejan el trabajo cada mes. En los próximos años la inteligencia artificial y el progreso tecnológico dejarán patente la inutilidad de la mayoría de los trabajos. En Reino Unido el 30% reconoce que hace un trabajo completamente inútil”. 

¿Qué respuesta ofrece el sistema actual?

La redistribución es una necesidad. Y el mundo crypto está demostrando una posibilidad. Hasta juegos como Axie Infinity lo evidencian.

El mundo crypto ha nacido para encontrar una solución sistémica “antifrágil”. Es un pueblo que no cree en la eficacia del actual sistema oligárquico que decide en detrimento de la calidad de vida de la mayoría. Un sistema actual productivista extremadamente polarizado donde el 1% tiene como el 99%. Un sistema que no tiene la capacidad de decidir en un momento tan importante como lo fue la cumbre mundial Cop26 de Glasgow sobre el clima. Un sistema donde ya nadie tiene el poder, tal como escribe Moisés Naím en “El fin del Poder”. El sistema actual se enfrenta a sus límites y hay muchas luces de alarma encendidas.

El modelo low cost ha llegado a las finanzas

Si low cost en el sector de la aviación civil y luego en muchos otros sectores de nuestra sociedad ha significado innovación tecnológica y democratización, esta misma dinámica de innovación y democratización ha llegado al último baluardo de nuestro sistema: las finanzas. Hoy, con el mundo crypto, para acceder al mundo financiero es suficiente tener un móvil con conexión a internet. Dos tercios del mundo, que no tienen acceso a una cuenta en un banco, pueden participar de la finanza mundial, sin umbrales mínimos de participación y sin necesidad de intermediarios.  

En la DeFi, finanza descentralizada, cuando inviertes apuestas en proyectos concretos que resuelven problemas concretos de la población. Invirtiendo eres parte del proyecto mismo y tienes la responsabilidad de votar las decisiones importantes. También recibes beneficios del mismo proyecto en términos de valor de tus token, pero también en términos de redistribución de los beneficios. Es el caso del yield farming, una de las formas más exitosas de inversión del mundo crypto.

En el mundo crypto el modelo Dao, decentralized autonomous organization, tiene una estructura operativa distribuida. Las decisiones son colectivas. Los beneficios se reparten a través de los token. En el mundo crypto las empresas no están construidas como una pirámide, donde la oligarquía, elegida no por votación popular, sino “a dedo”, decide para todo el mundo.

Crypto es la evidencia también de una fractura generacional

El fenómeno crypto nace de los Millenials. Los que consideraban como unos frikies  – todo el día jugando a los “videojuegos”-  han cambiado el mundo. Los baby boomers que han gestionado el mundo exprimiéndolo bajo la religión del productivismo no han dejado espacio a las nuevas generaciones. Paro, polarización, peor poder adquisitivo, aumento de la competitividad, de la soledad, de la antisocialidad. Un mundo tóxico con el que las nuevas generaciones no se identifican. Las nuevas generaciones hablan un nuevo idioma incomprensible para sus padres y que se propaga con los dedos, no con la voz.

El mundo crypto pide de manera firme una reglamentación

«La CryptoJungla vive hoy en día las deformaciones de un Océano lleno de piratas y de peligros. Pero también es un mundo que ha crecido y ha funcionado con un orden exacto, que no ha necesitado imposiciones y poderes superiores. No ha dado muestra de ser un caos, todo lo contrario; se ha organizado de la manera más performante con un crecimiento récord, disruptivo, histórico”, analiza el autor de Crypto Jungla. El Low Cost Llega a las Finanzas.

“El mundo crypto lanza preguntas trascendentales, tales como ¿la vía del control absoluto es una vía a seguir? y lo que propone el mundo crypto es la transparencia, no el control. Todo es público y todo el mundo participa. No hay una oligarquía decidiendo. Es un mundo hipercapitalista, constructivo y colaborativo. Tanto control según el mundo crypto no es necesario. Es un error por definición”, señala Kantfish.

El sistema difuso y tokenizado funciona en las finanzas y en el emprendimiento, pero puede hacerlo también en el mundo de la política. Los estados podrían tener cada uno su token y distribuirlos para la gobernancia de todo el país. Hay toda una parte y aplicación política del mundo crypto. Para Kantfish, “asociar el mundo crypto al terrorismo y al blanqueo de dinero es ridículo; es un argumento deshonesto, como escribió la revista Forbes. El terrorismo y el blanqueo de dinero han existido desde siempre. Hay ciudades enteras basadas y construidas sobre el blanqueo de dinero, como Miami”.

“El Metaverso es la nueva frontera de la web, mientras internet es el lugar donde lees y escribes, la llamada Web3 es el lugar virtual donde lees, escribes y posees. Un mundo nuevo donde los usuarios son los propietarios”- subraya el autor –“El Metaverso es una reinvención del mundo crypto basado en la descentralización. Facebook que se subió al carro cambiando hasta su nombre, ahora es Meta, imagina un lugar que sigue con la mentalidad verticista donde el usuario es un producto”.   

ANEXO – Noticias paradigmáticas de 2021 

Récords 2021

• Bitcoin llegó por primera vez a los 68.521 dólares. Ether alcanzó los 4.800 dólares.

• Diciembre 2021. El TVL (Total Value Locked) de las finanzas descentralizadas o DeFi alcanzó los 260 mil millones de dólares este diciembre según Defi Llama, en un crecimiento superior al 1100% desde principios de año.
   
• La capitalización total de las cryptomonedas marcó un nuevo hito en la historia, tocando el nivel de los 3 billones de dólares. 2.902.743.628.888 US$ en noviembre.

La economía crypto supera a Apple y se sitúa como la más grande del mundo.

• Bitcoin en 2021 se convierte en el sexto mejor asset del panorama económico mundial, superando a Tesla y Facebook.
   
• El volumen de ventas globales de los nft ha superado los 16,3 mil millones de dólares en 2021. El mes estrella fue agosto con 4.467.683.837 dólares. Los nft más vendidos fueron los monstruitos de Axies, 3,6 billones de dólares, seguidos por los coleccionables CryptoPunks 1,7 billones de dólares.

• El mercado de fan tokens ha superado los 45 mil millones de dólares en ventas.

• El cryptomercado creció 1.200% en África en el último año. La democratización es evidente dado que África también tiene una mayor participación en el volumen de comercio minorista en comparación con otras regiones. Kenia, Nigeria y Togo son las regiones más activas.

Europa es la región más grande del mundo por el valor de las cryptomonedas recibido y está creciendo con fuerza gracias a la creciente actividad institucional. España, en el top 5 de países de Europa que más dinero mueve en cryptomonedas.
América del Norte: EE. UU. Es el principal mercado a nivel mundial en términos de volumen de transacciones y también está muy por delante en la adopción de plataformas de finanzas descentralizadas (DeFi).

Consagración

14 de abril 2021. Coinbase, la principal plataforma de intercambio de cryptomonedas del mercado, salió a bolsa el 14 de abril y se estrenó en el NASDAQ, convirtiéndose en la primera empresa del sector en llegar a Wall Street.

Octubre 2021. Banco de España anuncia Registro de proveedores de servicios de cambio de moneda virtual por moneda fiduciaria y de custodia de monederos electrónicos. El BBVA apuesta por bitcoin y ofrecerá compraventa y custodia de esta cryptomoneda. Santander ofrecerá ETF. Cecabank abre al servicio de custodia de cryptomonedas.

Septiembre 2021. Los usuarios de cryptomonedas a nivel mundial rondan los 200 millones, según un estudio realizado por la empresa de tecnología blockchain TripleA.

7 de septiembre 2021. El Salvador se convierte en el primer país que adopta bitcoin como moneda de curso legal. Lo hace tras meses de trabajo y debate en el país, con la Ley Bitcoin impulsada por el presidente Nayib Bukele aprobada en junio de este año. El Gobierno creó una billetera digital con un regalo de $30 en bitcoin para todos sus ciudadanos. 

Octubre 2021. La SEC, la Comisión de Bolsa y Valores de EEUU, aprobó en octubre los primeros ETF de futuros de bitcoin de ProShares y Valkyrie, que abrieron al mercado a mediados de mes. En España el Banco Santander anunció en noviembre que lanzará en breve productos de inversión ETF de bitcoin.

2021. Durante todo este año son muchos los bancos o entidades financieras que de una u otra forma han participado en el mercado crypto. Ya sea con la compra de acciones expuestas a este mercado, ofreciendo productos derivados, fondos de inversión, compra-venta, custodia de cryptomonedas o comunicados de intención. Entidades como Goldman Sachs, JP Morgan, Morgan Stanley, BBVA o Wells Fargo, entre otros.

19 de octubre 2021. Coinbase es el patrocinador oficial de la NBA. La principal plataforma de intercambio de cryptomonedas del mercado, cierra un acuerdo de patrocinio para varios años con la NBA, WNBA, NBA 2k League y USA Basketball. Coinbase se convierte en el patrocinador oficial desde esta misma temporada 2021/2022.

Abril. 2021. Las grandes entidades de pago se abren al mercado de las cryptomonedas. Paypal permite a sus clientes de EEUU pagar con cryptomonedas en su plataforma desde abril de este año. ApplePay por su parte desde febrero y también para sus clientes en EEUU, que pueden integrar su tarjeta BitPay en el monedero ApplePay. VISA y Mastercard también dan pasos adelante anunciando soporte directo en sus canales de pago para ciertas cryptomonedas, y aliándose con plataformas de intercambio que ofrecen tarjetas cripto en estas redes (como la tarjeta VISA ofrecida por Crypto.com o MasterCard por Bit2Me).

Noviembre 2021. Crypto.com Arena. El Staples Center, el mítico estadio de Los Angeles donde juegan los Lakers, pasará a llamarse Crypto.com Arena el 25 de diciembre de este año. El Exchange de cryptomonedas pagó 700 millones de dólares por un acuerdo válido los próximos 20 años.

Octubre 2021. JP Morgan comunica en una nota privada a sus clientes que los inversores institucionales confían nuevamente en bitcoin como un refugio de valor contra la inflación.

Septiembre 2021. Bit2Me finaliza su ICO con una recaudación de 20 millones de euros. Concluye su segunda y tercera ronda en menos de un minuto. En Marzo la Cnmv prohibió los carteles de Bit2Me en las calles de Madrid. En los mismos días en la icónica Times Square de New York las enormes pantallas mostraban un histórico “In Satoshi We Trust” dedicado a la entrada en el Nasdaq de bitcoin.

Descentralización

1 julio 2021. Wyoming se convierte en el primer Estado americano en reconocer legalmente la forma jurídica de DAO, Decentralized Autonomous Organization, otorgando a estas entidades descentralizadas surgidas del movimiento crypto los mismos derechos que las LLC, Compañías de Responsabilidad Limitada. ShapeShift, uno de los Exchange más antiguos de cryptomonedas, fue de los primeros en constituirse oficialmente como DAO en julio del 2021. Tantísimos otros proyectos del mundo crypto siguen sus pasos en la transición, como ENS o SuperRare.  

Junio 2021. OpenSea, una de las principales plataformas de nft, lanza una nueva funcionalidad para que sus usuarios y creadores de nft puedan almacenar sus obras de manera descentralizada, usando los sistemas de Filecoin e IPFS. Son sistemas basados en tecnología blockchain que descentralizan y securizan el almacenamiento de información. Rompiendo así la dependencia de las grandes empresas centralizadas de almacenamiento de datos como Google, Amazon o Microsoft.

Redistribución del valor

8 de noviembre 2021. Airdrop ENS. Ethereum Name Service o ENS, un sistema de nombre .eth en la blockchain similar al sistema de nombre .com en la web, pasó la gobernanza del protocolo a su comunidad, distribuyendo entre todos aquellos que hubieran adquirido un nombre el token ENS. Con el token se redistribuyen a la comunidad no solo los beneficios adquiridos hasta la fecha por la venta de estos nombres, sino también la responsabilidad de gobernanza del protocolo. Para muchos usuarios estos beneficios ascendían a decenas de miles de dólares.

11 noviembre 2021. El alcalde de Miami, Francis Suárez, anunció en una entrevista televisada que distribuirá bitcoin entre sus ciudadanos, gracias a los rendimientos generados por el staking de la moneda MiamiCoin. Estos ascienden a 21 millones de dólares generados en apenas 3 meses. A largo plazo estos rendimientos podrían eximir a los ciudadanos del pago de impuestos, lo cual sería “revolucionario”. 

Mayo 2021. Axie Infinity el juego play-to-earn basado en nft supera los 3 mil millones en ventas de nft y se convierte en una forma de rédito para muchas familias en Filipinas.

Multiplicación del valor + NFT

Marzo 2021. Jack Dorsey, ex CEO de Twiter, vende como nft su primer tuit en la red social por 2,9 millones de dólares. Esta venta es paradigmática para entender que en el mundo crypto el valor es el nft, no lo que esto representa.

Abril 2021. Edward Snowden vende su obra “Stay Free” en nft por 5, 4 millones de dólares. Lo hace en nombre de la fundación “Freedom of the Press” a la cual destinó el 100% de los beneficios.Los nft se demuestran una manera más fácil para recaudar valor, fondos, para iniciativas de todo tipo. Famoso el caso también de #FreeRoss el joven encarcelado de por vida por haber abierto una página en el DarkNet. Ross Ulbricht, creador del portal Silk Road de la Deep web ha creado una colección nft desde prisión que lleva hasta la fecha una venta aproximada de 6 millones de dólares. Los beneficios se destinarán a organizaciones sin ánimo de lucro de ayuda penitenciaria, y al movimiento en apoyo de su propia libertad “Free Ross”.

Diciembre 2021. El nft coleccionable CryptoPunk 4156 se vende por 10 millones de dólares. CryptoPunk, la colección de Larva Labs de 10.000 NFT de caracteres digitales únicos, precursores del llamado CryptoArte, ha batido récords de venta este 2021. Todo puede tener valor.

Noviembre 2021. La plataforma NFTfi, especializada en préstamos basados en nft como bien colateral, emitió un préstamo de 1.4 millones de dólares a un usuario que utilizó como garantía un nft de la colección de arte generativo Autoglyph. Todo puede tener valor en el mundo crypto. Todo puede ser fuente de la linfa vital para los proyectos. No solo un dinero controlado por el gobierno, sino todo tipo de formas diferentes para mover la economía y promover proyectos de todo tipo.

Agosto 2021. El hacker que sustrajo más de 600 millones de dólares de la plataforma de finanzas descentralizadas Poly Network devolvió el 100% de la cantidad sustraída a la plataforma DeFi. Se trata de uno de los mayores robos de la historia crypto y uno de los más extraños. Parece que la intención del hacker nunca fuera acopiarse de los fondos sino desvelar la brecha de seguridad de la plataforma. No tengo recuerdo de una devolución en el mundo financiero tradicional. El valor del dinero cambia. El valor ya no es solo el dinero.

Restricciones chinas

Septiembre 2021. China intensifica su lucha contra las cryptomonedas declarando ilegal cualquier actividad relacionada con las cryptomonedas. El 24 de septiembre diez agencias reguladoras del país emitieron un comunicado conjunto en el que amplían las restricciones a toda actividad relacionada, incluyendo servicios que exchanges extranjeros aún proveían a ciudadanos chinos.

Interesante subrayar que la posesión de cryptomonedas no está penada en China. Otro aspecto importante es que la prohibición de China no tuvo prácticamente repercusiones en el mundo crypto, confirmando la naturaleza independiente de este fenómeno. También hay que recordar que pocas semanas después del anuncio China empezó una marcha atrás sobre todo ligado a la minería de cryptomonedas. China era la minería más grande del mundo. Muchos especulan que China esté protegiendo de esta forma su joven Yuan Digital. Pasó lo mismo con la prohibición de Whatsapp, de Facebook, relacionadas con el lanzamientos de plataformas similares made in China.

Metaverso

28 octubre 2021. Mark Zuckerberg anuncia el cambio de nombre de Facebook a Meta y presenta una visión futura de su empresa basada en el Metaverso. El Metaverso es una creación crypto basada sobre todo en la descentralización donde los usuarios son los propietarios del mundo virtual, como en el caso de Decentraland. Facebook simplemente quiere seguir con su negocio donde los usuarios son el producto. El pueblo crypto ha reaccionado al intento de Facebook de “invadir» el Metaverso, haciendo disparar el valor las monedas de Decentraland mana y sand.

Noviembre 2021. En Decentraland se vendieron unas parcelas de tierra virtual a precios récord. La compañía de inversión en cryptoactivos tokens.com pagó 2,4 millones de dólares en cryptomonedas.

Noviembre 2021. Barbados se convierte en el primer país en abrir una embajada virtual en el Metaverso, concretamente en Decentraland, a partir de enero del 2022. El país está preparando una apertura similar en otros Metaversos como Somnium Space o SuperWorld. Es un poco raro que se abra una embajada en un lugar que por definición no tiene fronteras.