Los efectos de fenómenos como el nearshoring siguen reportando buenas noticias para la economía mexicana, lo anterior, fortalecido con el hecho de que el país ha registrado hasta ahora una férrea disciplina fiscal, es decir finanzas públicas sanas, en un momento de transición política.
Este ánimo por los efectos del nearshoring (el proceso de relocalización) ha sido uno de los factores que contribuyen a incrementar el atractivo de México en el concierto global, el país es uno de los mayores beneficiados por este fenómeno.
Es así como de acuerdo con el Índice de Confianza de Inversión Extranjera Directa elaborado por Kearney, incorporó de nuevo a México en el top 25 de la lista, ocupa precisamente ese sitio, el número 25 en el listado.
La nación más atractiva para estas entradas de capital foráneo es nuevamente Estados Unidos, seguido de Canadá y China.
México está considerado como el segundo país de América Latina más atractivo para la Inversión Extranjera Directa, sólo por detrás de Brasil. En este contexto, Argentina también logró colarse en el top 25 ocupando la posición 24.
Sin embargo, México también tiene retos que debe enfrentar los meses y años siguientes, en 2025 por ejemplo se espera que el incremento del déficit fiscal a 5,8% del PIB, el más alto en décadas, es un riesgo para el año siguiente, cuando ya entre en funciones la siguiente administración.
Este año, el próximo 2 de junio, se llevará a cabo la elección para renovar al actrual presidente Andrés Manuel López Obrador.
El Fondo Monetario Internacional (FMI) ha advertido que los ciberataques se han más que duplicado desde la pandemia de coronavirus.
En este contexto, si bien históricamente las empresas han sufrido pérdidas directas relativamente modestas a causa de los ciberataques, algunas han experimentado un costo mucho mayor.
Por ejemplo, la agencia estadounidense de informes crediticios Equifax, pagó más de mil millones de dólares en multas después de una importante filtración de datos en 2017 que afectó a unos 150 millones de consumidores.
El FMI señala en su Informe de estabilidad financiera global de abril de 2024 que el riesgo de pérdidas extremas por incidentes cibernéticos está aumentando.
Estas pérdidas podrían causar problemas de financiación a las empresas e incluso poner en peligro su solvencia. El tamaño de estas pérdidas extremas se ha más que cuadruplicado desde 2017, a una cifra de 2.500 millones de dólares. Y las pérdidas indirectas, como daños a la reputación o actualizaciones de seguridad, son sustancialmente mayores.
Además, es todavía más desafiante que el sector financiero está especialmente expuesto al riesgo cibernético.
Las empresas financieras, dadas las grandes cantidades de datos y transacciones confidenciales que manejan, a menudo son blanco de delincuentes que buscan robar dinero o perturbar la actividad económica. Los ataques a empresas financieras representan casi una quinta parte del total, de los cuales los bancos son los más expuestos.
Es así como el FMI advierte que los incidentes en el sector financiero podrían amenazar la estabilidad financiera y económica si erosionan la confianza en el sistema financiero, interrumpen servicios críticos o causan efectos de contagio a otras instituciones.
Por ejemplo, un incidente grave en una institución financiera podría socavar la confianza y, en casos extremos, provocar liquidaciones en el mercado o corridas bancarias.
Aunque hasta ahora el FMI señala que no se han producido “ciberataques” significativos, sus análisis sugieren que se han producido salidas de depósitos modestas y algo persistentes en bancos estadounidenses más pequeños después de un ciberataque.
Los incidentes cibernéticos que interrumpen servicios críticos como las redes de pago también podrían afectar gravemente la actividad económica. Por ejemplo, un ataque en diciembre al Banco Central de Lesotho perturbó el sistema de pagos nacional, impidiendo transacciones de los bancos nacionales.
Igualmengte, las empresas financieras dependen cada vez más de proveedores externos de servicios de TI, y pueden hacerlo aún más con el papel emergente de la inteligencia artificial.
Estos proveedores externos pueden mejorar la resiliencia operativa, pero también exponer al sector financiero a shocks que afectan a todo el sistema. Por ejemplo, un ataque de ransomware en 2023 a un proveedor de servicios de TI en la nube provocó interrupciones simultáneas en 60 cooperativas de crédito de EE. UU.
Dado que el sistema financiero global enfrenta riesgos cibernéticos significativos y crecientes debido a la creciente digitalización y las tensiones geopolíticas, el FMI señala que las políticas y los marcos de gobernanza de las empresas deben seguir el ritmo.
Según una encuesta del FMI realizada a bancos centrales y autoridades de supervisión, los marcos de políticas de ciberseguridad, especialmente en las economías de mercados emergentes y en desarrollo, a menudo siguen siendo insuficientes.
Por ejemplo, solo alrededor de la mitad de los países encuestados tenían una estrategia nacional de ciberseguridad centrada en el sector financiero o regulaciones específicas de ciberseguridad.
Para fortalecer la resiliencia del sector financiero, las autoridades deberían desarrollar una estrategia nacional de ciberseguridad adecuada acompañada de una regulación y una capacidad de supervisión efectivas que deberían abarcar, entre otras cosas:
Evaluar periódicamente el panorama de la ciberseguridad e identificar posibles riesgos sistémicos derivados de la interconexión y las concentraciones, incluidos los de terceros proveedores de servicios.
Fomentar la “madurez” cibernética entre las empresas del sector financiero, incluido el acceso a nivel de directorio a experiencia en ciberseguridad, como lo respalda el análisis, que sugiere que una mejor gobernanza relacionada con la ciberseguridad puede reducir el riesgo cibernético.
Mejorar la higiene cibernética de las empresas, es decir, su seguridad en línea y la salud de sus sistemas (como antimalware y autenticación multifactor), y la capacitación y concientización.
Dar prioridad a la presentación de informes de datos y la recopilación de incidentes cibernéticos, y compartir información entre los participantes del sector financiero para mejorar su preparación colectiva.
También es importante señalar que debido a que los ataques a menudo surgen desde fuera del país de origen de una empresa financiera y los ingresos pueden desviarse a través de las fronteras, la cooperación internacional es imperativa para abordar con éxito el riesgo cibernético.
Si bien se producirán incidentes cibernéticos, el sector financiero necesita la capacidad de brindar servicios comerciales críticos durante estas interrupciones. Para ello, las empresas financieras deberían desarrollar y probar procedimientos de respuesta y recuperación, y las autoridades nacionales deberían contar con protocolos de respuesta y marcos de gestión de crisis eficaces, concluye el FMI en su informe.
Los activos financieros vinculados al agronegocio están en auge en Brasil, según datos publicados por la CVM (Comisión de Valores), que muestran que los Fiagros (Fondos de Inversión en Cátedras Agroindustriales) crecen 10 veces más que el promedio del mercado en 2023.
Así, el año pasado, el patrimonio neto de este segmento duplicó su tamaño, pasando de 10.500 millones de reales a 21,3000 millones de reales a diciembre*, es decir, un crecimiento del 103%. El apetito por la agricultura también se reflejó en la industria de los CRA (Certificados de Cuentas por Cobrar Agronegocios), que es mucho más grande y creció el 35,8% en el período, alcanzando los 130.000 millones de reales.
De este monto, el 45% son de Fiagro FII (Fondos de Inversión Inmobiliaria); 44% de Fiagro FIP (Fondos de Inversión de Participación) y 11% de Fiagro FIDC (Fondos de Inversión en Derechos de Crédito).
«Al cierre de diciembre de 2023, por ejemplo, se registraron 97 Fiagro operativas, lo que representa un aumento del 21% respecto al trimestre anterior y un crecimiento del 106% en el año, respecto a diciembre de 2022. Este crecimiento ha sido constante y refleja las oportunidades en este mercado», dice David Menegon, gerente de Securitización y Agronegocios de la CVM.
Cinco actores dominan el 75% de la gestión de fiagros en Brasil, según los activos netos gestionados:
Intrag DTVM: con un patrimonio administrado de 4.679 millones de rales, Intrag se destaca como líder en el mercado Fiagro, representando el 22% del total administrado entre los principales actores, demostrando su capacidad y experiencia en la gestión de fondos enfocados al agronegocio.
XP Investimentos: le sigue de cerca, con 4.220 millones de reales bajo gestión, equivalente al 20% del total gestionado por los líderes, XP Investimentos se consolida como una de las principales fuerzas del sector agroindustrial, ofreciendo a los inversores oportunidades diversificadas en uno de los pilares de la economía brasileña;
Banco Genial: con un patrimonio de 3.336 millones de reales, que representa el 16% del total gestionado entre las principales administradoras, Banco Genial emerge como un actor significativo, reforzando el papel de FIAGRO en la financiación y apoyo al agronegocio nacional.
BTG Pactual: con una gestión de 1.099 millones de reales, BTG Pactual contribuye significativamente al sector, gestionando aproximadamente el 9% del total gestionado por las principales administradoras de FIAGRO, profundizando la presencia y el impacto de las FIAGRO en el mercado;
Banco Daycoval: gestionando 1.076 millones de reales, el Banco Daycoval representa alrededor del 8% del total gestionado por las principales administradoras, contribuyendo también a fortalecer la posición de FIAGRO en el escenario financiero.
*Al 10 de abril de 2024, un real se cambia a 0,20 dólares
Allianz Soluciones de Inversión, la agencia de valores del Grupo Allianz, ha anunciado el lanzamiento al mercado de seis nuevos fondos de inversión, que se suman así a su cartera para completar la oferta de fondos actuales. El objetivo de estas nuevas soluciones es ofrecer un abanico más amplio que cubra todas las necesidades actuales de los clientes.
Gestionados por Allianz Global Investors (AGI), cinco de los nuevos fondos promueven las inversiones sostenibles y contribuyen positivamente en el medio ambiente y la sociedad. Han sido diseñados para aquellos clientes que, además de buscar un crecimiento de su capital en un horizonte a largo plazo (entre tres y cinco años) busca también tener un impacto positivo sobre el medioambiente y la sociedad.
Fondos Allianz Better World
Dos fondos invierten en una combinación diversificada de acciones seleccionadas para invertir en un grupo específico de ODSs como el cambio climático, la desigualdad o la degradación del medio ambiente. Se comprometen a realizar más del 80% de inversiones sostenibles.
Se trata de Allianz Better World Dynamic, donde gran parte de la proporción en acciones está destinada a sectores como la tecnología de la información y la sanidad.
Y Allianz Better World Moderate, que invierte en mercados de renta variable que generan resultados sociales y medioambientales positivos y, también, en bonos verdes, bonos sociales y bonos vinculados a la sostenibilidad.
Estrategia focalizada en los ODS
En el caso de Allianz Global Water, invierte en los mercados de renta variable globales, especialmente en empresas involucradas en la gestión de recursos de escasez de agua y sus problemas de calidad, y ayudan a mejorar la sostenibilidad de los recursos hídricos mundiales.
Los gestores del fondo se centran en empresas que ofrecen soluciones en la gestión de recursos hídricos o de mejora del suministro, la eficiencia o la calidad del agua (ODS 6 y ODS 12).
Estrategia centrada en ciberseguridad
Junto con el fondo Allianz Inteligencia Artificial, Allianz Cyber Security cubre las necesidades de los clientes que desean invertir en las tecnologías más punteras.
El fondo invierte en los mercados de renta variable globales, especialmente en empresas cuyos negocios se benefician de la ciberseguridad o están relacionados con ella. Incluye desde empresas de seguridad informática y recuperación ante desastres hasta capacitación de usuarios finales.
Fondos con una estrategia global
Enfocados a aquellos clientes con mayor apetito de riesgo, los dos fondos globales tienen un fuerte componente de renta variable.
Se trata de Allianz Global Equity Unconstrained, donde la gestión de este fondo se hace con arreglo a la intensidad de los gases de efecto invernadero (GEI). Invierte principalmente en los mercados de renta variable globales para lograr una cartera concentrada con potencial de rentabilidad. Un mínimo del 80% de los activos del fondo se utiliza para cumplir las características medioambientales o sociales promovidas por el fondo.
Y Allianz Oriental Income, que invierte al menos el 50% en acciones, de las cuales al menos el 80% deben ser acciones de empresas en la región de Asia-Pacífico. Asimismo, el fondo puede invertir el resto de sus activos en mercados de bonos.
Ibercaja ha lanzado el Programa Suma, con el que apuesta por maximizar sinergias entre su banca privada y banca de empresas para incrementar su negocio en ambos segmentos de clientes.
Para conseguirlo, un equipo de más de 220 gerentes expertos en empresas, así como 88 asesores en gestión de patrimonio personal, con el soporte y asistencia de los profesionales del Área de Gestión de Activos y Seguros, y de Asesoría Fiscal del Banco, trabajarán de manera coordinada para configurar una oferta conjunta de productos y servicios financieros más completa y beneficiosa para estos clientes.
El nuevo programa aúna las propuestas de valor y el conocimiento experto de los profesionales de ambos segmentos, adaptando las mejores soluciones para la empresa en cada una de sus etapas, y apoyando al cliente de banca privada en la planificación y gestión de su patrimonio personal.
El banco, de esta manera, tiene como objetivo generar nuevo negocio con empresas que son propiedad de clientes a los que ya les presta el servicio de gestión de patrimonio, y con empresarios titulares de compañías que ya operan con su banca de empresas.
Tal y como traslada Toño Ruiz, jefe de Estrategia Comercial de Banca de Empresas de Ibercaja, “por un lado, tenemos la confianza de muchas empresas que valoran nuestra cercanía, agilidad, especialización y asesoramiento experto; y, por otro lado, disponemos de una gestión de patrimonios sobresaliente en la que también confían nuestros clientes asesorados en banca privada. Con este punto de partida, el Programa Suma nos permite dirigirnos a clientes que nos conocen y que les gusta nuestra manera de hacer las cosas, con soluciones financieras muy especializadas y ventajosas para cubrir todas sus necesidades, tanto empresariales como particulares”.
Por su parte, el jefe de Banca Privada de Ibercaja, César Villacampa, destaca que “para la configuración de la propuesta de valor de este Programa hemos tenido en cuenta las necesidades más demandadas por nuestros clientes, como son la gestión discrecional de carteras, el asesoramiento patrimonial enfocado hacia la sucesión y una relación omnicanal de calidad con profesionales expertos especializados muy bien formados”.
Productos y servicios con condiciones exclusivas
El Programa Suma engloba una serie de condiciones preferentes en el acceso a productos y servicios dirigidos a empresas, entre las que se incluyen la exención del mantenimiento y administración de cuenta corriente, ingreso y emisión de cheques o de transferencias, o el acceso a la tarjeta Visa Business y Visa Business Premium sin comisión de emisión ni mantenimiento durante cuatro años.
Además, las empresas que se beneficien del Programa Suma tendrán a su disposición el servicio Ibercaja Empresa Familiar, con el que un equipo de expertos en materia fiscal y planificación patrimonial le ayudarán a valorar las alternativas para la estructuración de su patrimonio personal y empresarial, dando respuesta a sus necesidades particulares.
Las ventajas del Ecosistema Más de Ibercaja Empresas también podrán ser aprovechadas por estas empresas, con el acceso a recursos que les aportarán conocimiento y formación, con los que generar relaciones, y les dotarán de herramientas para mejorar su toma de decisiones y de competitividad.
Las condiciones exclusivas que ofrece el Programa Suma para los socios y propietarios de empresas serán, como en el caso anterior, la exención de comisiones de mantenimiento y administración en cuentas, obtención de tarjetas Premium sin comisiones, tarifas especiales en la compra de renta fija y variable nacional e internacional, tramitación sin coste de las ayudas PAC para los agricultores. También podrán acceder a productos y servicios como fondos de inversión de gestoras internacionales, sicavs, productos de financiación en condiciones especiales bonificadas y acceso a la Banca Digital de Banca Privada y el Broker online.
El banco tiene previsto impulsar el programa Suma en sus equipos de especialistas mediante la realización eventos y jornadas en todas sus Direcciones Territoriales.
El asesor internacional Ricardo Sucre se ha unido a Bolton Global Capital en Miami procedente de Morgan Stanley.
Sucre, que trabajará junto a Ernesto Amengual, Leonardo Tedeschi y Jorge Aguerrevere, está especializado en clientes latinoamericanos y estará basado en la oficina de Bolton en Miami en la Four Seasons Tower en Brickell Avenue.
«Como profesional consumado, Sucre sin duda continuará por el mismo camino del éxito con el apoyo de las sólidas capacidades de gestión patrimonial internacional de Bolton. Estamos encantados de que se una a nuestra firma», dijo Ray Grenier, CEO de Bolton.
Sucre, con 200 millones de dólares de activos bajo gestión, antes de unirse a Morgan Stanley en 2014, ocupó altos cargos en Mercantil Commercebank en las áreas de banca privada, gestión de ventas de tesorería y servicios de inversión.
En particular, como Consultor Financiero Senior, Sucre gestionó carteras para clientes con altos patrimonios, ejecutando operaciones en mercados emergentes, deuda corporativa nacional y títulos públicos estadounidenses.
Tiene una Licenciatura en Administración de Empresas y una especialización en Finanzas de la Universidad Santa María en Venezuela.
Iván Díez Sainz, hasta ahora socio y director del Sur de Europa, Latinoamérica y US Offshore en LONVIA Capital, ha abandonado la entidad para emprender nuevos desafíos profesionales. Según ha anunciado en un comunicado a clientes, deja la gestora tras casi cuatro años «muy enriquecedores», y les agradece su acogida, tiempo y confianza. Ahora afrontará nuevos retos y oportunidades.
Tras su marcha, las responsabilidades de Desarrollo de Negocio de LONVIA Capital quedan en manos de Francisco Rodríguez d’Achile, responsable de Desarrollo de Negocio para el Sur de Europa y Latam, y cofundador de la entidad.
«Nuestros planes de desarrollo y la ejecución de la estrategia se encuentran, hoy más que nunca, en una fase de robusta consolidación que se complementan con la genuina visión de largo plazo que tanto caracteriza la filosofía de todos los socios de la compañía», comenta D’Achile.
Iván Díez Sainz se incorporó a Lonvia desde Groupama Asset Management, gestora en la que trabajó más de 12 años, en su último puesto como Country Head para España, Portugal, Andorra y Latinoamérica, y antes como responsable de Desarrollo de Negocio Institucional para España, Portugal y Andorra.
Según su perfil de LinkedIn, antes trabajó en Capital at Work Foyer Group, durante más de siete años, como Managing Director y responsable del grupo de Desarrollo de Negocio Institucional para España y como director de Análisis y Portfolio Management, y director de Control de Riesgos.
Es licenciado en Ciencias Matemáticas por la Universidad Complutense de Madrid y cuenta con varios cursos de The London School of Economics and Political Science (LSE) y el IEB, según su perfil de LinkedIn.
Foto cedidaLuis Ussia nuevo presidente ejecutivo de la compañía
Mutuactivos, el brazo inversor del Grupo Mutua Madrileña, ha presentado su Plan Estratégico 2024-2026, que tiene como objetivo un importante crecimiento orgánico, sobre todo procedente de inversores particulares e institucionales.
La firma prevé incrementar su patrimonio administrado en casi 3.300 millones de euros, hasta alcanzar los 14.800 millones de euros a finales de 2026. Esta cifra supone un incremento del 29% con respecto al cierre de 2023. Igualmente, estima continuar incrementando el peso de terceros sobre el patrimonio total gestionado y administrado. En la actualidad, las inversiones de terceros ya suponen dos tercios del total, es decir, 7.566 millones de euros, mientras que Mutua Madrileña, como inversor, tiene un peso de un tercio (3.984 millones de euros). Para el periodo 2024-2026, el objetivo de captación neta de terceros es de 1.485 millones de euros, con lo que se espera que Mutuactivos continúe siendo la gestora no bancaria líder en captaciones netas.
Así lo adelantó Luis Ussia, presidente y consejero delegado de Mutuactivos, que calificó este plan estratégico como «el más ambicioso de la historia de Mutuactivos». El directivo avanzó que para el periodo 2024-2026, la firma prevé un crecimiento del patrimonio de terceros de unos 2.230 millones de euros y de alrededor de 1.050 millones de euros por parte de Mutua Madrileña.
En el área de vida-riesgo, Ussia planteó un crecimiento de asegurados del 23%, lo que supondría aproximarse a los 150.000 a cierre de 2026. En el segmento de vida-ahorro, por su parte, el foco seguirá en la comercialización de nuevos seguros con rentabilidades muy atractivas. “Nuestra intención es continuar ofreciendo retornos por encima del mercado”, comenta Luis Ussia. Eso sí, ante las expectativas de bajadas de los tipos de interés, no descarta que haya un recorte de las rentabilidades ofrecidas con respecto a las actuales.
Altos patrimonios
Impulsar la captación de clientes con patrimonios superiores a los 500.000 euros también figura entre los objetivos presentados por Ussia. Para ello, lanzará un nuevo servicio integral de planificación financiera, que incluirá carteras personalizadas y una mayor discrecionalidad en asset allocation respecto al índice.
En cuanto a la oferta, se impulsará la comercialización de carteras de gestión discrecional y los activos alternativos: ya desde este año Mutuactivos ha integrado al equipo de Inversiones No Cotizadas, que hasta ahora formaba parte de Mutua Madrileña. También se reorganizará el abanico de vehículos: el objetivo será tener menos productos, pero todos ellos de excelente calidad. Ussia adelantó que la gama óptima estará entre 30 y 35 productos, menos que los casi 70 de la actualidad.
Crecimiento de la plantilla
El crecimiento del negocio vendrá igualmente acompañado de un incremento de la plantilla, según Ussia. Mutuactivos prevé incorporar 40 nuevos profesionales a lo largo de los próximos tres años, principalmente en el área de asesoramiento patrimonial, lo que supondrá un crecimiento del 21%. En la actualidad, la plantilla está compuesta por 198 profesionales.
En cuanto a nuevas aperturas, está previsto abrir una nueva oficina en Canarias y reforzar su número de asesores. La firma ya había fichado a Gonzalo Alcalde para Canarias y, «con captaciones cercanas a 20 millones de euros en pocos meses», en la firma decidieron abrir una oficina en Canarias a pesar de que no estaba previsto en el plan estratégico anterior. Ussia reiteró que esta será la forma de actuar de la firma en lo referente a aperturas: si encuentran un buen perfil, como ocurrió en Canarias, no se descartarán nuevas aperturas aunque no estén contempladas en el plan estratégico. En la actualidad, Mutuactivos cuenta con oficinas en Madrid, Barcelona, Sevilla, Málaga, A Coruña y Valladolid.
El nuevo plan estratégico, además, contempla una inversión de entre 10 y 15 millones de euros en transformación digital, lo que permitirá diseñar una oferta de servicios integrales para los clientes. «Se trata de una inversión potente», resaltó Ussia, que espera con ella mejorar las capacidades de analítica de datos para lograr una mayor presonalización del servicio y un mejor seguimiento del negocio.
Balance del Plan Estratégico 2021-2023
Mutuactivos cerró 2023 con récord histórico de captaciones netas de terceros y duplicando el objetivo marcado en su Plan Estratégico 2021-2023. A lo largo del pasado ejercicio, captó un importe neto de 1.435 millones de euros, en fondos de inversión, planes de pensiones y seguros de vida-ahorro. Esto supone un incremento del 94% respecto al año anterior.
El Plan Estratégico de Mutuactivos 2021-2023 planteaba un objetivo de captación en activos de terceros (minoristas y mayoristas) de 1.106 millones de euros a cierre de 2023, cantidad que se superó solo teniendo en cuenta las cifras del ejercicio pasado. En todo el periodo (2021, 2022 y 2023), Mutuactivos alcanzó los 2.776 millones de euros de captaciones netas, lo que supone haber duplicado con creces el objetivo fijado para cierre de 2023.
Para Mutuactivos, las buenas cifras de captación patrimonial de terceros de 2023 confirman la fidelidad de sus clientes y la confianza depositada en la compañía, que viene avalada por la gestión eficiente de las carteras y los buenos resultados de rentabilidad obtenidos. “Nuestros clientes reconocen el valor de la gestión independiente y activa, como así confirman también los rendimientos logrados a lo largo del ejercicio. La rentabilidad media que alcanzaron nuestros clientes estuvo en torno al 6,5% en 2023”, señaló Ussia.
Ambos efectos, captaciones netas y rentabilidad, elevaron el patrimonio neto de Mutuactivos hasta los 11.551 millones de euros a cierre de 2023, lo que supone un 27,2% más que a cierre de 2022.
El crecimiento más destacado experimentado en 2023 se registró en el segmento de los fondos de inversión. En este ámbito, Mutuactivos alcanzó unas captaciones netas de terceros de 1.391 millones de euros, un 154% más que en el ejercicio anterior. Los fondos de renta fija y los de rentabilidad objetivo destacan entre los que mayor demanda tuvieron a lo largo del pasado ejercicio.
En fondos de pensiones, Mutuactivos cerró un año también favorable, con captaciones netas de 130,2 millones de euros, una cifra muy destacada teniendo en cuenta los reembolsos registrados en el mercado en este segmento, tanto en el ámbito individual como en el de empleo.
La tecnología y la inteligencia artificial (IA) cumplirá un importante papel en los próximos años en los departamentos fiscales de las organizaciones, las cuales permitirán eficacia en el cumplimiento tributario y mayor preparación para los desafíos financieros del futuro. Esta es una de las conclusiones que incluye la última edición del estudio Tax Reimagined 2023: Perspectivas de la C-suite elaborado por KPMG.
El informe detalla que la IA ya se está implementando al interior de las firmas encuestadas, con el fin de automatizar tareas rutinarias, identificar posibles riesgos tributarios o mejorar la planificación, entre otras tareas. De hecho, más de la mitad (59%) de los consultados aseguran ya estar utilizando este tipo de tecnología emergente para hacer que los flujos de trabajo sean más eficientes y reducir la presión sobre sus equipos. Mientras tanto, el 41% restante que aún no la utiliza, mostró estar interesado en aplicarla.
Juan Pablo Guerrero, socio líder de Tax & Legal de KPMG en Chile, comentó que “quienes lideran los departamentos fiscales saben que aprovechar el poder de los últimos avances tecnológicos brindará a las empresas más herramientas para analizar grandes volúmenes de datos con el fin de identificar patrones y tendencias que puedan ayudarlos a tomar decisiones más informadas” y agregó que “los líderes del área tributaria en las empresas reconocen que estas aplicaciones generativas son sólo el primer paso en la revolución de la IA: casi todos coinciden en que la implementación de ésta es vital y están dispuestos a apostar por ella cueste lo que cueste”.
Según el reporte, casi tres cuartas partes (70%) de los ejecutivos encuestados afirman que su organización planea invertir, al menos, un millón de dólares en capacidades de IA para su función fiscal en los próximos 12 meses. De ese total, un 40% detalla que tiene previsto invertir 10 millones de dólares o más.
Respecto a los desafíos que enfrentarán las compañías, se encuentra la relación entre la transparencia fiscal que los inversionistas están considerando para tomar decisiones informadas, basadas en sólidas prácticas ambientales, sociales y de gobernanza (ESG) y el desempeño corporativo.
De acuerdo al estudio de KPMG, más de la mitad de los directivos admiten que su falta de preparación para revelar el total de sus contribuciones fiscales se basa principalmente en la complejidad de la recopilación de datos de todas las jurisdicciones. En tanto, el 33% dice que no tiene las capacidades tecnológicas necesarias para recopilar y comparar los datos. Además de no estar preparados, los ejecutivos mostraron preocupación por los riesgos a los que se enfrentan al dar a conocer ese hecho, al asegurar que existen dificultades para contratar nuevos talentos (42%) y para revelar información competitiva (40%).
“Los líderes empresariales están modificando la forma en la que reclutan a sus equipos, priorizando la búsqueda de tecnólogos y científicos de datos para ciertas partes de su organización”, puntualiza Guerrero.
Aunque todavía hay más líderes que prefieren buscar profesionales fiscales que puedan aprender de tecnología (54%), existe una visión contraria de encuestados, los cuales expresaron su disposición a contratar expertos en tecnología que adquieran conocimientos sobre impuestos (46%).
Foto cedidaDaniel Sandoval, responsable de inversiones en España; Francisco Díaz, analista senior; Pedro Goizueta, responsable de relación con inversores y operaciones; Arturo García Alonso, cofundador y director general; Miguel del Riego, director no ejecutivo; María Cruz-Conde, responsable de medición y gestión del impacto; María Ángeles León, cofundadora y presidenta
Global Social Impact Investments (GSI), la gestora de fondos de inversión de impacto del holding familiar Santa Comba, ha cerrado una nueva inversión para GSIF España, un fondo focalizado en la inversión directa en empresas españolas de alto impacto social. Con esta nueva operación de 2,3 millones de euros, el fondo pretende contribuir a reducir la brecha digital del mundo rural que frena el acceso a derechos básicos de ciudadanos que viven con privación material y social severa, limitando su crecimiento personal, social, profesional y económico.
El fondo, con estructura FESE (Fondo de Emprendimiento Social Europeo), registrado en la CNMV y clasificado como artículo 9 según el Reglamento sobre Divulgación de Finanzas Sostenibles (SFDR), se centra en compañías españolas no cotizadas que contribuyen a la inclusión económica y social de colectivos en situación de vulnerabilidad en España. El Fondo cuenta con el asesoramiento legal de Kingwood Mallesons y de Roca Junyent en materia de inversiones.
En palabras de Daniel Sandoval, responsable de inversiones en España de GSI, con esta nueva inversión, «pretendemos impulsar el acceso a internet y telefonía de calidad y a precios asequibles en zonas rurales españolas. GSIF España consolida así su cartera demostrando que es posible generar un retorno financiero atractivo y a la vez contribuir de forma directa y medible a la inclusión económica y social de los colectivos más desfavorecidos en nuestro país. Las inversiones acometidas en el último ejercicio reflejan nuestro firme paso en la dirección adecuada”.
Nueva inversión: Jetnet
GSIF España ha ejecutado su última inversión en Jetnet, operador de telecomunicaciones fundado en 2002 en Granada, que ofrece servicios de acceso a internet de banda ancha y telefonía, a través de una infraestructura propia.
Desde su creación, Jetnet ha mantenido una estrategia de expansión a través de una red propia basada en la tecnología Wimax (World Interoperability for Microwave Access) y posteriormente mediante fibra óptica en pequeños municipios de áreas rurales de Andalucía Oriental (Granada, Almería y Málaga), contando en la actualidad con cerca de 30 mil accesos a hogares y empresas.
En palabras de Manuel Berlanga, fundador de Jetnet: «La brecha digital en las zonas rurales limita claramente su desarrollo. El 20% de la población de estas áreas no tiene acceso a internet, y en donde existe internet, tan solo el 47% es de alta velocidad frente al 95% en grandes ciudades. Actualmente, Jetnet está presente en 263 pequeños municipios, en su mayoría de menos de 2.000 habitantes, en los que contribuye al desarrollo del tejido empresarial local y a evitar la exclusión social y económica de sus habitantes.»
Global Social Impact invierte en Jetnet 2,3 millones de euros para financiar una primera fase de despliegue de red de fibra en pequeños municipios andaluces, tomando una participación minoritaria. El resto del capital continúa en manos de su fundador.
Para 2024 y años siguientes, las partes han alcanzado un acuerdo por el que Global Social Impact triplicará su inversión actual en Jetnet para financiar un mayor despliegue de fibra, hasta totalizar 200 mil accesos alcanzando 50 mil hogares en los 263 pequeños municipios donde está presente en la actualidad.
