Foto cedidaWilliam Leahey, director de cumplimiento normativo del negocio de wealth management en Refinitiv.. Refinitiv nombra a William Leahey director de cumplimiento normativo del negocio de wealth management
Refinitiv ha anunciado el nombramiento de William Leahey como director de cumplimiento normativo del negocio de wealth management. Este nombramiento responde al momento que vive el sector, y en particular las firmas de wealth management y los asesores financieros, quienes demandan claridad respecto a la gran cantidad de normativa actual.
Según ha explicado la firma, Leahey dirigirá todas las actividades regulatorias para el negocio de wealth management, incluida la implementación de las correspondientes normativas y la gestión de problemas regulatorios. Desde su nuevo cargo, será el responsable de identificar y orientar a los clientes sobre todos los temas relacionados con el cumplimiento regulatorio.
En este sentido, desde Refinitiv señalan que la industria vive un momento donde la regulación está cambiando y plantea grandes retos. Con el nombramiento de Leahey, la firma considera que afrontará mejor este reto y el cumplimiento normativo se convertirá en un aspecto fundamental en el que apoyarse para el desarrollo de su negocio de wealth management. La responsabilidad de Leahey involucrará a otras áreas de la firma como la tecnología, la operaciones o la gestión de datos.
«A medida que la industria de wealth management se enfrenta a continuos obstáculos regulatorios, Refinitiv mantiene su compromiso de brindar a los clientes la información regulatoria necesaria. La experiencia de Leahey en la industria nos ayudará a brindar a nuestros clientes la perspectiva regulatoria necesaria para navegar en un sector que cambia rápidamente”, ha señalado Joseph Mrak, director global de wealth management de Refinitiv.
Por su parte Leahey ha destacado que “a medida que las nuevas tecnologías evolucionan para mejorar la forma en que la industria financiera satisface las necesidades de los inversores, la regulación continúa cambiando y evolucionando simultáneamente». Antes de unirse a Refinitiv, Leahey fue vicepresidente y asesor general adjunto del grupo de operaciones y tecnología de la Asociación de la Industria de Valores y Mercados Financieros (SIFMA). Antes de unirse a SIFMA, Leahey pasó cinco años en el departamento de Regulación de Mercados de la Autoridad Reguladora de la Industria Financiera (FINRA) desarrollando e implementando herramientas de vigilancia del mercado de alto rendimiento y gestionando la cobertura de las Normas de NYSE de FINRA.
Pixabay CC0 Public Domainrodgersm222. ¿Cómo puede la renta variable reducir el riesgo de una cartera?
La asignación de activos es una de las decisiones de inversión más importantes durante el proceso de inversión. Por eso resulta crucial determinar cuál es la mejor combinación de activos de renta fija y renta variable y cómo debería ir evolucionando con el tiempo el porcentaje. Sin embargo, si sólo ponemos el foco en la diversificación podemos pasar por alto un aspecto importante: no todos los activos de renta variable son iguales.
Los distintos tipos de activos presentan diferentes características de riesgo y rentabilidad que pueden contribuir a contrarrestar los riesgos a los que se van enfrentando los inversores. Estos podrán obtener mejores resultados si aprenden a sacar partido de estas características, en lugar de invertir en todo el espectro de renta variable e ir aumentando gradualmente la exposición a la renta fija.
Es posible que la filosofía de diferentes tipos de renta variable para inversores con características distintas haya pasado de moda, pero antecede en al menos 50 años a conceptos fundamentales como la teoría moderna de carteras o el modelo de valoración de activos financieros. Merece la pena volver a revisarla.
Una nueva visión del riesgo
Aunque existen otras formas de seccionar el mercado (por rendimiento, por capitalización de mercado, por valoración), pensamos que la beta, que mide la sensibilidad de un activo al riesgo inherente al mercado de renta variable, constituye una forma relativamente sencilla de distinguir entre compañías defensivas y de crecimiento.
Si tenemos en cuenta los datos históricos de los últimos cincuenta años vemos que los títulos con una beta más elevada presentaron un mayor riesgo y volatilidad que los de beta más reducida, pero al mismo tiempo ofrecieron una mayor rentabilidad. No es de extrañar. Pero si nos replanteamos la forma en la que medimos la volatilidad, conseguimos una nueva y atractiva perspectiva.
Tribuna de Sunder Ramkumar, gestor de Capital Group.
Pixabay CC0 Public Domain. Nordea AM organiza tres 'desayunos nórdicos' en Madrid, Bilbao y Barcelona
Amiral Gestion, gestora de fondos de inversión especializada en value investing, celebra su quinta conferencia anual de inversores el 18 de junio en Barcelona y el 20 de junio en Madrid.
El evento contará con la participación de François Badelon, fundador y presidente de Amiral Gestion; Pablo Martínez Bernal, responsable de relaciones con inversores; Francisco Rodríguez D’ Achille, responsable de desarrollo de negocio institucional y Mario Santos, analista.
Durante la conferencia, el equipo de Amiral Gestion repasará las principales novedades de la gama de fondos Sextant y comentará en qué mercados, sectores o países están encontrando valor en el contexto actual.
El evento está dirigido a todo tipo de inversores y será en castellano. Si desea inscribirse puede hacerlo a través de este link.
De izquierda a derecha: David García Rubio, Miguel Arias Cañete, Cristina Gallach, Manuel Cendoya y Miguel Ángel Sánchez Lozano. Foto cedida. Santander Asset Management celebra su primer foro de ISR
Santander Asset Management ha celebrado hoy su primer Foro ISR de Inversión Sostenible y Responsable (ISR). Durante este encuentro, que tuvo lugar en el auditorio de la Fundación Francisco Giner de los Ríos, se abordaron temas específicos como el Plan de Acción sobre Financiación Sostenible de la UE, el impacto de los factores ASG (ambientales, sociales y de gobierno corporativo) en la gestión de activos o el Reto del Agua como factor clave en la sostenibilidad.
La apertura de la sesión corrió a cargo de Miguel Arias Cañete, comisario europeo de Acción por el Clima y Energía, y de Cristina Gallach, Alta Comisionada para la Agenda 2030. Manuel Cendoya, vicepresidente de Santander España, fue el encargado de su presentación mientras que Miguel Ángel Sánchez Lozano, CEO de Santander Asset Management España, dio la bienvenida a los asistentes. También participaron en la jornada Federico Gómez, director del Área de Sostenibilidad de Grupo Santander; David García Rubio, director de ISR de Santander AM España; Inma Shara, directora de Orquesta, y representantes de gestoras internacionales, como BlackRock, Amundi, BNP Paribas AM, Natixis o Robeco, y grandes compañías españolas, como Acciona.
Santander AM gestiona el 66% del patrimonio en fondos de inversión ISR en España. En 2018 lanzó la primera gama de fondos sostenibles en España, integrada por dos fondos mixtos (Santander Sostenible 1 y Santander Sostenible 2) y uno de renta variable pura (Santander Sostenible Acciones). Asimismo, el pasado mes de octubre lanzó el fondo Santander Equality Acciones, que apuesta por la igualdad de género, y en enero de este mismo año, el fondo Santander Sustentável en Portugal, el primero que aplica criterios sostenibles en el país luso.
Antes de esto, en 1995, Santander constituyó el Inveractivo Confianza, el primer fondo de Inversión Sostenible y Responsable (ISR) en España. También cuenta con Santander Responsabilidad Solidario, un fondo ético de renta fija mixta euro que se ha convertido en el fondo de ISR más grande de la industria española y que en los últimos cinco años ha donado más de 16 millones de euros a diferentes ONG.
De esta manera, en la actualidad Santander AM gestiona nueve fondos de ISR, siete en España (Santander Responsabilidad Solidario, Santander Solidario Dividendo Europa, Inveractivo Confianza, Santander Equality Acciones y los tres fondos de la Gama Sostenible), uno en Portugal (Santander Sustentável) y uno en Brasil (Fundo Ethical).
Borja de Vargas. Foto cedida. Rentamarkets lanza un servicio de gestión de altos patrimonios e incorpora a Borja de Vargas
Rentamarkets amplía su abanico de servicios estrenando un área de gestión de altos patrimonios y consolida así su posición entre las principales sociedades de valores independientes de referencia. La entidad ha decidido crear dicho servicio para poder ofrecer un asesoramiento personalizado y diferenciado a patrimonios de más de 300.000 euros a través de diferentes vehículos de inversión: fondos de inversión, planes de pensiones, unit linked y sicavs.
De esta forma, Rentamarkets garantiza su independencia de criterio a la hora de recomendar decisiones de inversión, ofreciendo las mejores ideas de inversión en función no solamente del perfil de riesgo del cliente, sino también de sus objetivos de inversión y valores personales.
Guillermo Galey, director de clientes particulares de Rentamarkets, comenta: “Con este lanzamiento, seguimos impulsando nuestro proceso de transformación estratégica iniciado en 2017 con el claro objetivo de querer trasladar nuestro conocimiento y una oferta de productos de calidad institucional al cliente particular”.
Para este nuevo servicio, Rentamarkets fortalece su equipo con la incorporación de Borja de Vargas.
Antes de incorporarse a Rentamarkets, de Vargas inició su trayectoria profesional en el sector de la gestión de activos y asesoramiento patrimonial en Mirabaud España y Bankinter. También fue consultor senior en Altair Management Consultants.
Con estudios de filosofía y Bachelor en Business Administration por la John Moores Liverpool University, Borja cuenta con un máster en Banca y Riesgos por la Universidad de Alcalá y un Máster en Gestión de Carteras por el IEB.
Rentamarkets se caracteriza por la búsqueda de valor, apoyándose en soluciones tecnológicas y de inversión punteras para dar respuesta a las necesidades particulares de cada cliente.
Foto cedidaJoachim Fels, asesor económico global de PIMCO.. Joachim Fels, (PIMCO): “La próxima recesión tendrá forma de plato: será más suave, pero más duradera que la anterior”
La gran pregunta que todo economista se esfuerza en contestar en estos momentos es cuándo y cómo será la próxima recesión económica. Si bien parece existir cierto consenso respecto a que ésta se producirá en un período de tres a cinco años, la intensidad de la misma genera más incertidumbre.
Según Joachim Fels, asesor económico global de PIMCO, la próxima recesión tendrá una forma diferente a la anterior. Utilizando un plato para ilustrarlo, Fels ha dicho que “será más suave, pero más larga que la anterior”.
Para explicarlo, este experto afirma que nos encontramos ante el final de una era y entrando en una nueva marcada por la disrupción. “Hay varios factores que la determinan: el liderazgo económico y político de China, la irrupción de nuevos populismos y el proteccionismo económico que promueven, la evolución demográfica, los avances tecnológicos y la baja o nula rentabilidad del mercado financiero”, ha destacado Fels durante un encuentro informativo.
El bajo crecimiento económico unido a la baja inflación y a unos tipos de interés bajos conforman “la nueva neutralidad” de la economía global, según este experto. “La política económica va a dejar paso a la política fiscal como hemos visto en EE.UU. Y ya vemos en algunos países europeos que se mueven hacia una expansión fiscal”, ha destacado.
España, entre los países más perjudicados por la guerra comercial
Joachim Fels es conocido por haber vaticinado, durante la crisis financiera, que España sería la próxima Alemania en términos de crecimiento económico e incremento de la productividad. Lo que entonces era una afirmación aventurada ha acabado por convertirse en realidad y Fels afirma hoy que “España ha sido una historia de éxito en los últimos cinco años. Ha ganado competitividad y vamos a seguir viendo el impacto de las reformas llevadas a cabo”.
Sin embargo, en su opinión, hay un desafío importante para la economía española. “Si la guerra comercial se intensifica España va a verse perjudicada”, afirma. Entre los motivos, la relación con los países latinoamericanos y el protagonismo de la industria de componentes y suministros para el sector automovilístico, entre otros.
Foto: Flaviamariani, FLickr, Creative Commons. La ESMA asesora a la Comisión sobre la integración de factores de sostenibilidad en MiFID II, UCITS y AIFMD
La Autoridad Europea de Valores y Mercados (ESMA, por sus siglas en inglés) publicó, el pasado 30 de abril, dos informes finales con su asesoramiento técnico a la Comisión Europea sobre las propuestas legislativas para integrar factores y riesgos de sostenibilidad en los actos delegados ―que son las directivas, reglamentos y decisiones así calificados― de MiFID II, y de UCITS y AIFMD, según informan desde el despacho de abogados finReg 360.
La publicación de los informes finales de la ESMA se enmarca en el desarrollo de las diversas iniciativas que la Comisión ha puesto en marcha recientemente para impulsar a las entidades financieras a que incorporen en su actividad los factores medioambientales, sociales y de buen gobierno (ESG, por sus siglas en inglés).
1. Actos delegados de MiFID II
El informe final relativo a la normativa MiFID II propone las siguientes modificaciones: ‒ Requisitos organizativos y de proporcionalidad (artículo 21 del Reglamento Delegado 2017/565): los factores ESG deben aplicarse de acuerdo con el principio de proporcionalidad, según la escala y complejidad de los servicios de las empresas de servicios de inversión (ESI). ‒ Gestión de riesgos (artículo 23 y nuevo considerando del Reglamento Delegado 2017/565): la ESMA propone incorporar el riesgo de sostenibilidad en las políticas y procedimientos de gestión de riesgos y que ese tipo de riesgo se tenga en cuenta en las funciones de cumplimiento normativo, auditoría interna y alta dirección de las entidades. ‒ Conflictos de intereses (nuevo considerando del Reglamento Delegado 2017/565): con el fin de evitar posibles malas prácticas en la venta de productos financieros, la ESMA propone que las entidades incluyan en sus políticas de gestión de conflictos de intereses una clara referencia a la identificación y gestión de los criterios ESG. ‒ Product governance y target market (artículos 9 y 10 de la Directiva Delegada 2017/593): los fabricantes y los distribuidores deberán considerar los factores ESG y no recomendar ni ofrecer productos que no se ajusten a las necesidades de los clientes en esta materia. La ESMA aclarará el alcance de esta obligación en sus criterios sobre product governance que actualizará en 2019.
2. Actos delegados de UCITS1 y AIFMD2
El informe final relativo a las normativas UCITS y AIFMD propone modificaciones en los siguientes aspectos: ‒ Requisitos organizativos (artículos 4, 5 y 9 de la Directiva 2010/43, y artículos 22, 57 y 60 del Reglamento Delegado 231/2013): la ESMA propone incluir diversos apartados para asegurar que la alta dirección y el personal de control de las entidades tengan el conocimiento y la experiencia suficientes para gestionar los riesgos de sostenibilidad. ‒ Requisitos de diligencia debida (artículo 23 de la Directiva 2010/43 y artículo 18 del Reglamento Delegado 231/2013): las entidades, en sus procesos de diligencia debida, han de identificar los potenciales efectos adversos sobre la sostenibilidad y buscar la forma de mitigarlos (por ejemplo, con estrategias de voto en las compañías en las que inviertan). ‒ Gestión de riesgos (artículo 38 de la Directiva 2010/43 y artículo 40 del Reglamento Delegado 231/2013): en el informe se propone incluir el riesgo de sostenibilidad en las políticas y procedimientos de gestión de riesgos y que ese tipo de riesgo se tenga en cuenta en las funciones de cumplimiento normativo, auditoría interna y alta dirección de las entidades. ‒ Conflictos de intereses (nuevos considerandos en ambas normativas): el regulador plantea que las entidades consideren los criterios ESG cuando identifiquen los conflictos de intereses que puedan perjudicar el rendimiento de sus vehículos de inversión.
Las modificaciones propuestas en ambos informes entrarían en vigor 12 meses después de que las normas a las que afectan se publiquen en el DOUE, si finalmente se adoptan por la Comisión Europea, según explican en finReg 360.
Foto: Lasinitialy, FLickr, Creative Commons.. Bankia lanza una gama de planes de pensiones cuya política de inversión se ajusta a la edad de los partícipes
Bankia lanza una nueva gama de planes de pensiones cuya política de inversión se ajusta a la edad de los partícipes. Se trata de los ‘Planes de Pensiones Vive’, conocidos como planes de ciclo de vida. Estos planes permiten ofrecer al cliente una solución financiera adaptada a su edad, de forma que el gestor va adecuando la cartera de inversiones al horizonte temporal que resta hasta la jubilación del partícipe.
Bankia ha lanzado tres planes de pensiones, enfocados a tres generaciones distintas: los nacidos en las décadas de los 60, los 70 y los 80, bajo las denominaciones comerciales de ‘Bankia Soy de los 60’, ‘Bankia Soy de los 70’ y ‘Bankia Soy de los 80’.
“De esta forma el cliente solo tiene que elegir el Plan Vive de su generación y despreocuparse de su gestión, dado que estos planes van ajustando a la baja el riesgo de la cartera según se acerca el vencimiento del producto, es decir, la edad de jubilación del cliente”, comenta Pablo Hernández, director comercial de Bankia AM.
El ‘Bankia Soy de los 60’ tiene su horizonte de inversión fijado en el 2030 y en una distribución teórica inicial su cartera estaría compuesta por un 40% de renta variable, 45,5% de renta fija y un 11,5% en inversiones alternativas.
El ‘Bankia Soy de los 70’ tiene su horizonte de inversión fijado en el 2040 y en una distribución teórica inicial su cartera estaría compuesta por un 60% de renta variable, 30% de renta fija y un 7% en inversiones alternativas.
El ‘Bankia Soy de los 80’ tiene su horizonte de inversión fijado en el 2050 y en una distribución teórica inicial su cartera estaría compuesta por un 70% de renta variable, 20% de renta fija y un 7% en inversiones alternativas.
Gestión proactiva
Todas las carteras teóricas anteriores se completan con un 3% de activos en liquidez. En todo caso, la distribución real dependerá en cada momento de las perspectivas del mercado, ya que los productos serán gestionados de forma proactiva y su cartera se adaptará en todo momento a los movimientos y expectativas que se den en los distintos mercados financieros, además del plazo que reste hasta su horizonte temporal.
“La planificación financiera nos alienta a asumir un mayor riesgo y por tanto aspirar a una mayor rentabilidad cuanto mayor es el horizonte temporal, para ir rebajando dicha exposición a medida que se reduce el tiempo a vencimiento”, afirma Adriano de la Rubia, director de Marketing de Clientes de Bankia.
“Pensamos que estos planes son comercialmente sencillos de explicar y de entender por el cliente. Muy en línea con el posicionamiento de Bankia, al evolucionar del asesoramiento sobre el producto al asesoramiento sobre las necesidades del cliente. Con los ‘Planes Vive’ convertimos una gama de productos en un servicio integral a aquellas personas que quieren ahorrar para cuando se jubilen”, añade De la Rubia. Se trata de planes de pensiones de renta variable mixtos que invierten de forma diversificada en activos de inversión global. Esta inversión se efectúa de manera directa, a través de instituciones de inversión colectiva o mediante la inversión en derivados.
“El objetivo es que el partícipe, una vez entre en el plan correspondiente a su generación, se desentienda de la gestión, delegando la misma en Bankia AM con la seguridad de que los gestores de la entidad desarrollarán una inversión profesional, diversificada y acorde al horizonte temporal conocido de antemano”, subrayaHernández.
Fomentar el ahorro periódico
Para el director comercial de Bankia AM, “este tipo de productos fomentan el ahorro periódico, ya que las aportaciones siempre están adaptadas al perfil de riesgo del cliente, tanto actual como futuro”, además de “fomentar una disciplina de ahorro con visión de largo plazo, desincentivando los movimientos impulsivos derivados tanto del miedo o de la euforia, en función de si baja o sube el mercado”.
La gama de ‘Planes de Pensiones Vive’ de Bankia también adaptan las comisiones que aplican al momento del ciclo de vida del partícipe. Así, la comisión de gestión disminuye conforme se va acercando la jubilación, puesto los activos sin riesgo, que cuentan con menor potencial de rentabilidad, van ganando peso en las carteras a medida que se aproxima el horizonte temporal establecido.
De izquierda a derecha, en la mesa, Juan Bernal, director general de CaixaBank AM y Víctor Allende, director ejecutivo de Banca Privada y Banca Premier.. CaixaBank AM lanza un nuevo modelo de gestión de carteras que combina sus capacidades con el "advisory" de 5 gestoras internacionales
CaixaBank Asset Management lanza las Carteras Master, un nuevo servicio que combina el modelo “advisory” o de asesoramiento de cinco gestoras internacionales -Amundi, JP Morgan AM, Morgan Staley IM, Nomura y Robeco-, con la gestión, análisis y supervisión de CaixaBank AM.
Estas gestoras se encargarán de complementar las acciones de la entidad con su conocimiento y especialización en determinadas áreas geográficas y activos, como la deuda pública, renta fija internacional, renta variable americana, renta variable japonesa y renta variable emergente. Para estas nuevas carteras la entidad ha creado exclusivamente una gama de 12 fondos diseñados con una adecuada diversificación de inversiones y una representación de un universo global.
CaixaBank AM es responsable de la distribución de activos de las Carteras Master y de la gestión de activos en los que tiene mayor expertise, así como de la ejecución de las operaciones de todos los fondos. Asimismo, define el marco de actuación de las terceras gestoras, que asesorarán en la selección de activos (renta fija pública; renta fija internacional; renta variable americana, renta variable japonesa y renta variable emergente) en cinco de los nuevos fondos. La entidad recibe el asesoramiento de la gestora seleccionada para cada clase de activo con un mandato diseñado por CaixaBank AM que responde exactamente a las necesidades de los clientes. Cada fondo “Advised By” tiene designado un gestor de CaixaBank AM como responsable último del fondo.
Estas carteras estarán a disposición de los clientes de Banca Premier y Privada con contrato de asesoramiento en la entidad y que inviertan más de 6.000 euros. Los clientes de Banca Premier tienen un patrimonio en la entidad superior a los 60.000 euros y los de Banca Privada, más de 500.000 euros.
Flexibilidad, transparencia y reducción de costes
Los fondos Master que componen estas carteras de gestión discrecional son fondos de inversión directa y no fondos de fondos (a excepción de la inversión alternativa), lo que permite una mayor agilidad en la gestión, ya que los movimientos se pueden llevar con más inmediatez, así como un ahorro de costes al no invertir en fondos.
“Estos fondos tendrán una vocación de inversión pura, ya que solo invierten en una clase de activo y además permiten una visión más precisa de la composición de la Cartera Master en cada momento”, apunta Juan Bernal, director general de CaixaBank AM.
“Al establecer un modelo “advisory” reforzamos la felixibilidad de las carteras ya que un cambio en la asignación de activos se reflejará en un movimiento inmediato en la cartera, disminuimos los costes totales para el cliente entre un 10% y 12% y aumentamos la transparencia, el entendimiento y la explicación de lo que hay en las carteras que ofrecemos”, explica Victor Allende, director ejecutivo de Banca Privada y Banca Premier de CaixaBank.
La implementación a través de mandatos de asesoramiento se reflejará también en una mejora económica respecto a los costes que soporta el partícipe, por lo que se reducirá el coste total del servicio. En las Carteras Master se ha conseguido hacer más eficientes todos los costes, por lo que el ratio de gastos totales del fondo (TER) es inferior al de las Carteras Valor anteriores. De este modo, se obtiene un modelo de costes más eficiente y más transparente reduciendo entre 14 – 19 puntos básicos como media en todos los perfiles, explican en la entidad.
Proceso de selección de las gestoras internacionales
La selección de gestoras se ha llevado a cabo a través de un riguroso proceso de due diligence. Ha sido un proceso transversal liderado por especialistas en cada mandato, combinando análisis cuantitativo, cualitativo, operacional y de solvencia de las gestoras en el que los distintos equipos de CaixaBank AM han validado la idoneidad de la gestora seleccionada. Como CaixaBank AM, todas las gestoras que participan en el asesoramiento de estos fondos Master han suscrito los Principios de Inversión Responsable de Naciones Unidas (UNPRI).
En renta fija americana, la seleccionada ha sido Amundi. Es la mayor gestora europea, gestionando más de 1,4 billones de euros, y con presencia en 37 países. Su plataforma de renta fija, con más de 200 profesionales y 6 centros principales de inversión, proporciona un acceso privilegiado a esta clase de activo. En renta fija americana, la filial Amundi Pioneer ofrece uno de los procesos de inversión más sólidos y reconocidos por su trayectoria y resultados.
En renta variable americana, JP Morgan AM. Llevan más de 100 años invirtiendo en el mercado de renta variable de EE.UU., el más grande del mundo. Su amplia gama de fondos se beneficia de un nivel de conocimientos y experiencia que muy pocos pueden igualar; con 24 gestores especializados en esta clase de activo que se apoyan en los resultados del análisis de un equipo de más de 40 analistas.
En renta variable emergente, Morgan Stanley IM. Con 480.000 millones de euros bajo gestión, es pionera en la inversión en mercados emergentes, donde está presente desde 1986, con un amplio número de gestores, analistas y traders, situados en Nueva York, Singapur e India. Su experiencia, presencia global y recursos, los posiciona como un equipo líder para aprovechar las oportunidades de inversión que surjan en los mercados emergentes.
En renta fija de gobiernos a 1-3 años, Robeco. Es líder en la inversión en renta fija e integración de sostenibilidad. El equipo global macro de renta fija cuenta con 40 años de experiencia, con reconocido prestigio, y con más de 30 profesionales experimentados; y combina la visión top down por país y bottom-up por emisión. Robeco, de la mano de RobecoSAM, está muy comprometida con la sostenibilidad, piedra angular de la inversión y pilar importante en esta estrategia.
En renta variable japonesa, Nomura AM. Es una gestora con unos 500.000 millones de dólares en activos bajo gestión y 60 años de experiencia en renta variable japonesa. Cuenta con un equipo de más de 20 analistas independientes especializados en empresas japonesas, con las que realizaron 3.100 reuniones en 2018, y con una base de datos única de más de 30 años de historia. El grupo Nomura fue fundado en 1925.
Los 12 fondos
La gama de fondos Master se compone de los siguientes fondos: CaixaBank Master Renta Fija Corto Plazo, CaixaBank Master Renta Fija Deuda Pública 3-7, CaixaBank Master Renta Fija Privada Euro, CaixaBank Master Renta Variable Europa, CaixaBank Master Renta Variable España, CaixaBank Master Retorno Absoluto (fondo de fondos), CaixaBank Master Gestión Alternativa (fondo de fondos). Y la de cinco fondos “Advised By”, por CaixaBank Master Renta Fija Deuda Pública 1-3 Advised By, CaixaBank Master Renta Fija Advised by, CaixaBank Master Renta Variable USA Advised By, CaixaBank Master Renta Variable Japón Advised By y CaixaBank Master Renta Variable Emergente Advised By.
Foto cedida. Banca March recompra el 25% de March JLT en manos de JLT Group y cambia su nombre a March Risk Solutions (March R.S.)
Banca March ha adquirido el 25% de la correduría de seguros March JLT que hasta ahora estaba en manos del grupo británico Jardine Lloyd Thompson Group (JLT), recientemente adquirido por Marsh & McLennan. De esta manera, Banca March aumenta hasta el 100% su participación en el capital del broker y reafirma su compromiso con el desarrollo futuro de este negocio, que considera un componente estratégico de su actividad.
Con esta adquisición, la correduría, fundada en 1939, se convierte en el mayor broker de seguros de capital 100% español y seguirá manteniendo una gestión independiente, siempre respaldada por el Grupo Banca March. La compañía continuará prestando servicios con cobertura global en cualquier país del mundo a clientes nacionales y multinacionales desde sus oficinas de Madrid, Palma de Mallorca, Barcelona, Bilbao, Valencia, Las Palmas, Sevilla y Coruña.
Cambio de nombre para una nueva etapa
En esta nueva etapa, la correduría cambia de denominación y pasa a llamarse March Risk Solutions (March R.S.). La compañía seguirá ofreciendo las mejores soluciones personalizadas en las diferentes áreas de especialización en las que trabaja, ofreciendo toda su experiencia y conocimiento a sus clientes, tanto a escala nacional como internacional, contando además con el respaldo y la solvencia del Grupo Banca March.
March Risk Solutions (March R.S.) cuenta con un amplio equipo de especialistas, cuyo enfoque de servicio y soluciones aseguradoras, además de innovador y creativo, está basado en estrategias de análisis de riesgos proactivas, lo que permite adaptar los servicios al perfil de las necesidades, sector de actividad y localización de cada uno de sus clientes.
José Luis Acea, consejero delegado de Banca March, ha afirmado: “March Risk Solutions (March R.S.) constituye una parte fundamental de nuestra estrategia en el negocio asegurador, por lo que siempre ha contado con el respaldo del Grupo Banca March como accionista mayoritario. La adquisición de la totalidad de su capital refuerza el compromiso del grupo con la correduría y con nuestros clientes, con el fin de prestarles siempre un servicio integral, geográficamente global y totalmente a medida. Gracias a la excelencia en el servicio y al amplio conocimiento especializado de su equipo, la correduría ha conseguido erigirse como uno de los principales brokers de seguros en España”.
Alfonso García Larríu, consejero delegado de March Risk Solutions (March R.S.), ha señalado: “La completa integración en el Grupo Banca March da continuidad a nuestro modelo de negocio, volcado en obtener las mejores soluciones para nuestros clientes. Esta nueva etapa nos permite potenciar nuestro compromiso con un servicio especializado, contando con el respaldo al 100% de uno de los bancos más solventes de Europa, y con una reputación contrastada de servicio excelente”.
