Legg Mason acaba de lanzar la última oleada de su Global Investment Survey, una encuesta anual en la que participaron 16.810 personas de 17 países diferentes, 1.000 de las cuales eran españolas. En esta ocasión, la encuesta analiza cómo incorporan los inversores españoles los criterios medioambientales, sociales y de gobierno corporativo (ESG) cuando invierten en fondos de inversión y su valoración sobre estos factores.
La encuesta empieza analizando el nivel de compromiso con los criterios ESG que muestran actualmente los inversores españoles a la hora de elegir fondos o empresas en las que invertir. A este respecto, más de cuatro de cada diez (44%) afirman que su elección se basa en criterios ESG; de entre estos, los factores medioambientales se consideran los más importantes (32%), seguidos de los sociales (24%) y los de gobierno corporativo (18%). Por su parte, el 26% de los encuestados respondió que los tres revisten la misma importancia.
Selección de fondos ESG: comisiones y rentabilidades
El 84% de los inversores españoles encuestados afirmaron que asignar su capital en fondos que inviertan únicamente en empresas responsables resulta sumamente importante para ellos. Se trata del porcentaje más elevado de todos los países europeos que participaron en la encuesta. Además, siete de cada diez (70%) inversores españoles estarían dispuestos a pagar en sus fondos unas comisiones de gestión ligeramente superiores para garantizar que su capital se invierta únicamente en empresas responsables, el segundo porcentaje más elevado en Europa, tan solo superado por Italia (71%). Asimismo, ocho de cada diez (81%) inversores españoles se muestran dispuestos a ampliar el periodo necesario para lograr sus objetivos en pro de invertir de forma responsable.
Javier Mallo, responsable de Legg Mason para España y Portugal, comenta: “La inversión basada en los criterios ESG no es una mera tendencia pasajera para los inversores españoles. La encuesta Global Investment Survey revela que el 50% de los inversores españoles afirma que aumentará la proporción de inversiones ESG en sus carteras en un plazo de cinco años”.
En cuanto al papel que desempeñan los gestores de fondos, más de nueve de cada diez (92%) inversores españoles piensan que estos deberían estar involucrados activamente en las políticas de las empresas en las que invierten para garantizar que actúan de forma responsable. De hecho, los inversores creen que los ámbitos más importantes en los que deberían centrarse los gestores a la hora de pensar en las repercusiones de las actividades de una empresa son el fomento de una política anticorrupción/anti-soborno (39%), la implantación de medidas concertadas para mejorar el impacto medioambiental y social (37%), los efectos sobre el cambio climático global (36%), los efectos sobre el medio ambiente a escala local (35%) y los efectos sobre su comunidad local (34%) o el tratamiento dispensado a los empleados de la empresa (31%).
¿Qué significa ESG?
Antes de recibir información sobre la inversión basada en los criterios ESG en la propia encuesta, el conocimiento de los inversores españoles al respecto era bastante reducido: un quinto (20%) afirmaba comprender a la perfección este tipo de inversión, más de la mitad (56%) contaba con leves conocimientos y algo menos de un cuarto (24%) no lo comprendía en absoluto. No obstante, la mayoría de los inversores españoles (89%) expresó su deseo de aprender más sobre la inversión sostenible y basada en estos criterios.
La encuesta revela que comprender estos factores resulta crucial a la hora de aumentar la proporción de inversiones ESG en las carteras de los inversores en España. En este sentido, las principales barreras para invertir de forma sostenible son la falta de información (33%), la escasez de asesoramiento (27%) o la incertidumbre sobre qué inversiones adoptan un enfoque sostenible (24%).
Por último, la encuesta analiza cómo contribuyen los inversores españoles personalmente a una sociedad más sostenible. Las formas más comunes a la hora de adoptar un comportamiento sostenible son evitar empresas con un historial polémico (60%), invertir en empresas con una sólida trayectoria de responsabilidad social (52%), comprar en negocios locales en vez de en aquellos que requieran transporte a distancia (49%), tener en cuenta la huella de carbono a la hora de tomar decisiones de transporte / consumo energético (43%), optar por invertir en fondos de inversión sostenible frente al resto (39%) y llevar a cabo acciones benéficas a través de donaciones o tareas de voluntariado (35%).
El Global Investment Survey elaborado por Legg Mason ha evaluado el comportamiento de los inversores de todo el mundo durante los últimos seis años. La encuesta de este año se llevó a cabo con 16.810 inversores en 17 mercados de Europa, Asia-Pacífico, Latinoamérica y EE.UU., y se trabajó con muestras representativas del comportamiento de los inversores de cada mercado. Los encuestados tenían edades comprendidas entre los 18 y los 80 años o más, habían realizado inversiones en el pasado, planeaban invertir 10.000 euros o su contravalor en su divisa local (50.000 dólares en EE.UU.) durante los próximos 12 meses y habían modificado sus inversiones en los últimos cinco años. Estas personas representan las opiniones y perspectivas de los inversores en cada mercado incluido en la encuesta.
Por Funds Society, Madrid