Mutuactivos, el brazo inversor del Grupo Mutua Madrileña, ha presentado su Plan Estratégico 2024-2026, que tiene como objetivo un importante crecimiento orgánico, sobre todo procedente de inversores particulares e institucionales.
La firma prevé incrementar su patrimonio administrado en casi 3.300 millones de euros, hasta alcanzar los 14.800 millones de euros a finales de 2026. Esta cifra supone un incremento del 29% con respecto al cierre de 2023. Igualmente, estima continuar incrementando el peso de terceros sobre el patrimonio total gestionado y administrado. En la actualidad, las inversiones de terceros ya suponen dos tercios del total, es decir, 7.566 millones de euros, mientras que Mutua Madrileña, como inversor, tiene un peso de un tercio (3.984 millones de euros). Para el periodo 2024-2026, el objetivo de captación neta de terceros es de 1.485 millones de euros, con lo que se espera que Mutuactivos continúe siendo la gestora no bancaria líder en captaciones netas.
Así lo adelantó Luis Ussia, presidente y consejero delegado de Mutuactivos, que calificó este plan estratégico como «el más ambicioso de la historia de Mutuactivos». El directivo avanzó que para el periodo 2024-2026, la firma prevé un crecimiento del patrimonio de terceros de unos 2.230 millones de euros y de alrededor de 1.050 millones de euros por parte de Mutua Madrileña.
En el área de vida-riesgo, Ussia planteó un crecimiento de asegurados del 23%, lo que supondría aproximarse a los 150.000 a cierre de 2026. En el segmento de vida-ahorro, por su parte, el foco seguirá en la comercialización de nuevos seguros con rentabilidades muy atractivas. “Nuestra intención es continuar ofreciendo retornos por encima del mercado”, comenta Luis Ussia. Eso sí, ante las expectativas de bajadas de los tipos de interés, no descarta que haya un recorte de las rentabilidades ofrecidas con respecto a las actuales.
Altos patrimonios
Impulsar la captación de clientes con patrimonios superiores a los 500.000 euros también figura entre los objetivos presentados por Ussia. Para ello, lanzará un nuevo servicio integral de planificación financiera, que incluirá carteras personalizadas y una mayor discrecionalidad en asset allocation respecto al índice.
En cuanto a la oferta, se impulsará la comercialización de carteras de gestión discrecional y los activos alternativos: ya desde este año Mutuactivos ha integrado al equipo de Inversiones No Cotizadas, que hasta ahora formaba parte de Mutua Madrileña. También se reorganizará el abanico de vehículos: el objetivo será tener menos productos, pero todos ellos de excelente calidad. Ussia adelantó que la gama óptima estará entre 30 y 35 productos, menos que los casi 70 de la actualidad.
Crecimiento de la plantilla
El crecimiento del negocio vendrá igualmente acompañado de un incremento de la plantilla, según Ussia. Mutuactivos prevé incorporar 40 nuevos profesionales a lo largo de los próximos tres años, principalmente en el área de asesoramiento patrimonial, lo que supondrá un crecimiento del 21%. En la actualidad, la plantilla está compuesta por 198 profesionales.
En cuanto a nuevas aperturas, está previsto abrir una nueva oficina en Canarias y reforzar su número de asesores. La firma ya había fichado a Gonzalo Alcalde para Canarias y, «con captaciones cercanas a 20 millones de euros en pocos meses», en la firma decidieron abrir una oficina en Canarias a pesar de que no estaba previsto en el plan estratégico anterior. Ussia reiteró que esta será la forma de actuar de la firma en lo referente a aperturas: si encuentran un buen perfil, como ocurrió en Canarias, no se descartarán nuevas aperturas aunque no estén contempladas en el plan estratégico. En la actualidad, Mutuactivos cuenta con oficinas en Madrid, Barcelona, Sevilla, Málaga, A Coruña y Valladolid.
El nuevo plan estratégico, además, contempla una inversión de entre 10 y 15 millones de euros en transformación digital, lo que permitirá diseñar una oferta de servicios integrales para los clientes. «Se trata de una inversión potente», resaltó Ussia, que espera con ella mejorar las capacidades de analítica de datos para lograr una mayor presonalización del servicio y un mejor seguimiento del negocio.
Balance del Plan Estratégico 2021-2023
Mutuactivos cerró 2023 con récord histórico de captaciones netas de terceros y duplicando el objetivo marcado en su Plan Estratégico 2021-2023. A lo largo del pasado ejercicio, captó un importe neto de 1.435 millones de euros, en fondos de inversión, planes de pensiones y seguros de vida-ahorro. Esto supone un incremento del 94% respecto al año anterior.
El Plan Estratégico de Mutuactivos 2021-2023 planteaba un objetivo de captación en activos de terceros (minoristas y mayoristas) de 1.106 millones de euros a cierre de 2023, cantidad que se superó solo teniendo en cuenta las cifras del ejercicio pasado. En todo el periodo (2021, 2022 y 2023), Mutuactivos alcanzó los 2.776 millones de euros de captaciones netas, lo que supone haber duplicado con creces el objetivo fijado para cierre de 2023.
Para Mutuactivos, las buenas cifras de captación patrimonial de terceros de 2023 confirman la fidelidad de sus clientes y la confianza depositada en la compañía, que viene avalada por la gestión eficiente de las carteras y los buenos resultados de rentabilidad obtenidos. “Nuestros clientes reconocen el valor de la gestión independiente y activa, como así confirman también los rendimientos logrados a lo largo del ejercicio. La rentabilidad media que alcanzaron nuestros clientes estuvo en torno al 6,5% en 2023”, señaló Ussia.
Ambos efectos, captaciones netas y rentabilidad, elevaron el patrimonio neto de Mutuactivos hasta los 11.551 millones de euros a cierre de 2023, lo que supone un 27,2% más que a cierre de 2022.
El crecimiento más destacado experimentado en 2023 se registró en el segmento de los fondos de inversión. En este ámbito, Mutuactivos alcanzó unas captaciones netas de terceros de 1.391 millones de euros, un 154% más que en el ejercicio anterior. Los fondos de renta fija y los de rentabilidad objetivo destacan entre los que mayor demanda tuvieron a lo largo del pasado ejercicio.
En fondos de pensiones, Mutuactivos cerró un año también favorable, con captaciones netas de 130,2 millones de euros, una cifra muy destacada teniendo en cuenta los reembolsos registrados en el mercado en este segmento, tanto en el ámbito individual como en el de empleo.
Por Funds Society, Madrid