Wealins quiere hacerse un hueco en el mercado español y, para ello, ha lanzado un nuevo contrato de seguro de vida específicamente diseñado para residentes fiscales en España. Esta solución, según la firma liderada por Enrique Barroso, Country Manager Spain & Latam, combina la experiencia luxemburguesa en seguros unit linked con una arquitectura de inversión moderna y flexible, adaptada al marco fiscal español.
El nuevo contrato ofrece dos modalidades de inversión. La primera es la gestión discrecional, a través de la cual, se ofrecen estrategias de inversión gestionadas activamente por un gestor profesional, mapeadas en los sistemas de Wealins para garantizar trazabilidad y alineación con los objetivos del cliente. En paralelo, los clientes también pueden contar con listas de fondos (por partner), que dan acceso a una selección de fondos externos UCITS y conjuntos de activos diseñados por los partners de Wealins. Esta opción permite una diversificación eficiente y personalizada de la cartera.
El nuevo contrato de seguro de Wealins ofrece una estructura “altamente personalizable”, según desvelan en la firma, tanto en su duración como en la forma en que se transmiten los derechos tras el fallecimiento del tomador.
Respecto al tratamiento fiscal, el contrato de seguro de Wealins se ha diseñado para cumplir con las reglas españolas, lo que implica un tratamiento fiscal específico y ventajoso. La firma explica que en vida del tomador, los rendimientos generados dentro del contrato se consideran rendimientos del capital mobiliario y tributan solo en el momento del rescate, no anualmente. Y, en caso de rescate, tributa por la diferencia entre el valor recibido y las primas pagadas, aplicando tipos entre el 19% y el 30%. El valor del contrato se halla sujeto al impuesto sobre el patrimonio y el impuesto a las grandes fortunas.
En caso de fallecimiento del titular, los beneficiarios tributarían por el impuesto sobre sucesiones y donaciones, no por el impuesto sobre la renta. El pago del seguro no forma parte de la herencia, lo que permite una transmisión patrimonial más rápida, confidencial y eficiente. Si el acceso al valor del seguro está condicionado -por ejemplo, a una edad mínima-, el impuesto de sucesiones y donaciones se devenga solamente cuando se cumple la condición, permitiendo diferir el pago del impuesto.
Ventajas del unit linked
El contrato de Wealins se estructura como un seguro de vida unit linked, lo que le confiere una serie de beneficios clave para la planificación patrimonial. Primeramente, la flexibilidad y la protección patrimonial, ya que permite una constitución ágil, más rápida y sencilla que otras estructuras como sociedades u otros vehículos patrimoniales. También, protección del inversor, puesto que el pago a los beneficiarios está protegido frente a acreedores y herederos forzosos del tomador en virtud del artículo 88 de la ley española del contrato de seguro. Sin olvidar la protección de activos, gracias al reconocido “triángulo de seguridad” luxemburgués.
Adicionalmente, se puede utilizar este seguro como garantía de un préstamo, en tanto que la póliza puede ser utilizada como colateral en operaciones financieras. Incluso, el cliente se beneficia por la portabilidad internacional del producto, debido a que se trata de una solución adaptable a cambios de residencia “si está correctamente estructurada”.
Como ventaja adicional del contrato está su estatus de herramienta de planificación sucesoria, que permite designar libremente a los beneficiarios con total confidencialidad; así como un acceso condicionado al patrimonio para, por ejemplo, proteger a herederos jóvenes o inexpertos. También el diferimiento del impuesto de sucesiones y donaciones.
La eficiencia fiscal es otro de los puntos a favor del seguro de Wealins. Permite el diferimiento del IRPF, puesto que los rendimientos generados no tributan hasta el rescate, “lo que evita la erosión fiscal del capital”. Además, computa la rentabilidad de manera global, por lo que a la hora del rescate, se calcula la ganancia o pérdida considerando el conjunto de inversiones, permitiendo compensar pérdidas y ganancias. Por otro lado, es una herramienta para mitigar impuestos sobre el patrimonio: al reducir la base imponible del impuesto sobre la renta, se puede aplicar el límite conjunto del 60% para reducir el impacto del impuesto sobre el patrimonio y el impuesto a las grandes fortunas.
Complementariamente, permite la posibilidad de donaciones planificadas, sin impacto en el impuesto sobre la renta del donante si se vehiculan a través del seguro, y exclusión del Exit Tax, puesto que este producto no está sujeto al impuesto de salida español, a diferencia de una cartera directa. Para los beneficiarios no residentes, si el contrato se ejecuta fuera de España, no se aplica el impuesto de sucesiones y donaciones.
Como última ventaja fiscal del seguro está la simplificación fiscal, en tanto que no es necesario declarar el seguro en el modelo 720; la aseguradora lo reporta mediante el modelo 189.
Desde el punto de vista de los activos en los que se puede invertir, el seguro de Wealins da acceso a los titulares a clases institucionales, con la posibilidad de invertir en activos normalmente restringidos, como private equity o clases institucionales, con menores importes mínimos de entrada y comisiones más competitivas.
Desde el periodo 2020-2021, el unit linked sufrió un cambio relevante en su configuración en España relacionado con las cestas de activos. A partir de ese momento, no es necesario que éstas estén constituidas necesariamente por un listado de activos muy concreto, en definitiva, no existe un listado de activos apto para la cobertura de provisiones técnicas. Las cestas de activos pueden estar constituidas por activos de lo más dispar, lo que abre un abanico de posibilidades muy amplio debido a que permite la creación de cestas de activos no sometidos a un determinado régimen de diversificación ni de tipo de activo. Eso sí, siempre se debe guardar el requisito de estandarización. De esta forma, se abre la puerta a la inclusión a las cestas de activos al private equity, por ejemplo. Y, conceptualmente, a los criptoactivos.
Con sede en el Gran Ducado de Luxemburgo, Wealins es una empresa que lleva más de 30 años especializada en el desarrollo de soluciones innovadoras de seguros de vida y capitalización en 10 mercados europeos, entre ellos España.
Wealins ofrece a sus socios y a sus clientes un apoyo patrimonial exclusivo que tiene en cuenta sus necesidades actuales y futuras, su enfoque único de «Wealth Insurance as a Service» (seguro patrimonial como servicio) y su excelencia operativa. Los empleados son ante todo emprendedores, cada uno de los cuales aporta su experiencia y conocimientos en una amplia gama de áreas, entre las que se incluyen la regulación, la fiscalidad, la inversión (en activos cotizados y no cotizados, capital riesgo) y la planificación patrimonial.
Por Alicia Miguel Serrano
Por Funds Society, Madrid